銀行風(fēng)險管理的相關(guān)理論匯總十篇

序論：好文章的創(chuàng)作是一個不斷探索和完善的過程，我們?yōu)槟扑]十篇銀行風(fēng)險管理的相關(guān)理論范例，希望它們能助您一臂之力，提升您的閱讀品質(zhì)，帶來更深刻的閱讀感受。

篇（1）

中圖分類號：F830.5 文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A 文章編號：1001-828X（2012）11-0-01

商業(yè)銀行是儲蓄轉(zhuǎn)向投資的信用紐帶之一，其資本的穩(wěn)定對國民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展具有重要作用，能夠緩沖銀行的穩(wěn)健經(jīng)營。但是世界經(jīng)濟(jì)的不穩(wěn)定增長以及各國政府相對不嚴(yán)的監(jiān)管制度，使商業(yè)銀行受到了市場供求以及政策等因素的影響。本文在借鑒國外的利率風(fēng)險管理方法的基礎(chǔ)上，提出了探索適合我國國情的以利率為導(dǎo)向的商業(yè)銀行資本管理方法。本著這一問題，以利率的市場導(dǎo)向?yàn)橹行模羁谭治錾虡I(yè)銀行的資本管理。

一、在利率市場化背景下，商業(yè)銀行所面臨的資本管理問題

隨著世界經(jīng)濟(jì)的不確定性和政策監(jiān)管的不嚴(yán)，以及新的資本監(jiān)管政策的出現(xiàn)，商業(yè)銀行的資本管理主要面臨以下幾個方面的問題和挑戰(zhàn)。

1.宏觀經(jīng)濟(jì)的不確定增加使商業(yè)銀行資本管理難度增大

就目前經(jīng)濟(jì)情況看，我國商業(yè)銀行面臨的利率風(fēng)險主要來自于政策的不確定性，因?yàn)槲疫^目前利率管理的權(quán)限在于政府，政府從宏觀經(jīng)濟(jì)的角度考慮，通過人民銀行實(shí)行利率的升降，從而可能會出現(xiàn)某些負(fù)面影響。比如在低貸款利率高付息的情況下，如果出現(xiàn)兌換高峰期，則會造成商業(yè)銀行盈利能力降低，使商業(yè)銀行被動的接受來自降低利率帶來的風(fēng)險。

2.加大了商業(yè)銀行資金成本

相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)的變革在對資本質(zhì)量和規(guī)模上提出了較高的要求，同時要改善銀行融資的模式和征收逆周期超額資本。在這種情況下，如果存貸款利率都按照相同比例提高，銀行的收益和成本都不會增加，但是現(xiàn)在的利率在實(shí)現(xiàn)市場化后，就使得存貸款利率之間的差異變小，商業(yè)銀行資金成本加大。并且，各銀行間的競爭也愈演愈烈。為爭奪客戶資源，銀行間必會圍繞資金價格進(jìn)行競爭，這有可能會導(dǎo)致管理出現(xiàn)混亂，從而出現(xiàn)倒閉的現(xiàn)象。

3.受到社會信用和道德風(fēng)險的挑戰(zhàn)

就商業(yè)銀行的客戶資源來看，多數(shù)為具有壟斷性質(zhì)的國有企業(yè)，這種情況下，為拉攏具有巨大優(yōu)勢的客戶資源，商業(yè)銀行也必會下調(diào)一定的優(yōu)惠利率作為條件，如此一來，利率的市場作用并不能在這種競爭中作出正常的決策，因?yàn)槔实氖袌龌矌в姓再|(zhì)的。另外，商業(yè)銀行至今也沒有成為真正的自負(fù)盈虧的主體，所以在判別不出投資人的投資風(fēng)險時，以提高利率的方式來降低風(fēng)險的商業(yè)銀行在無形中會促使投資人選擇更高風(fēng)險的投資項(xiàng)目，這樣反復(fù)循環(huán)，會使商業(yè)銀行和投資企業(yè)共同面臨信用和道德危機(jī)。

二、以利率為市場導(dǎo)向，大力推進(jìn)以經(jīng)濟(jì)資本為核心的商業(yè)銀行成本管理體系

1.構(gòu)建經(jīng)濟(jì)資本管理文化，加強(qiáng)資產(chǎn)負(fù)載管理

可以借鑒渣打銀行的經(jīng)驗(yàn)，積極推進(jìn)資本管理理念化的建設(shè)。提高各個層面對新理念的認(rèn)同和資本價值經(jīng)營目標(biāo)和風(fēng)險管理意識。積極運(yùn)用成熟技術(shù)準(zhǔn)確判斷利率風(fēng)險，調(diào)整資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，降低差額風(fēng)險。通過預(yù)算管理和風(fēng)險預(yù)測滲透資本約束原則，樹立以經(jīng)濟(jì)資本為核心的現(xiàn)代商業(yè)銀行資本管理體系。另外還要對新的金融產(chǎn)品進(jìn)行開發(fā)，樹立商業(yè)銀行經(jīng)濟(jì)資本管理的目的不單是規(guī)避風(fēng)險，而是要依靠先進(jìn)的風(fēng)險技術(shù)，開發(fā)具有市場潛力和風(fēng)險率較低的產(chǎn)品，從而提高銀行股本價值，在激烈的競爭中實(shí)現(xiàn)持續(xù)快速健康發(fā)展。

2.建立盈利能力與風(fēng)險承受能力相統(tǒng)一的資本資源配置體系

一方面，商業(yè)銀行要科學(xué)合理確定成本經(jīng)營，綜合考慮客戶的信用風(fēng)險大小和貸款風(fēng)險狀況，全面把握企業(yè)與銀行的各種業(yè)務(wù)往來以便確定相關(guān)服務(wù)所需的成本；另一方面，要以發(fā)展為導(dǎo)向，以資本回報為標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行經(jīng)濟(jì)資本的配置，并建立完善的預(yù)測流程，不斷優(yōu)化客戶結(jié)構(gòu)，降低成本消耗，提高經(jīng)營效率。同時，要堅(jiān)持效益的原則杜絕浪費(fèi)資本的現(xiàn)象，從體制上引導(dǎo)資源向節(jié)約資本的方向流動。

3.提升品牌形象，加快金融創(chuàng)新

銀行之間的競爭還是在于對客戶資源的競爭，一般的客戶消費(fèi)仍然選擇的是具有高信賴度的商家，即使是價格高點(diǎn)，但是只要服務(wù)好就能夠?qū)蛻艟哂休^大的吸引力。所以，商業(yè)銀行必須打造自己的品牌形象，提高服務(wù)水平，讓這類無形資產(chǎn)保值升值。同時，針對不同時期的風(fēng)險，加快產(chǎn)品開發(fā)，促進(jìn)金融創(chuàng)新，在競爭中推陳出新，如此也能以創(chuàng)新帶來利好，在一定程度上降低利率帶來的風(fēng)險。

三、結(jié)語

綜上所述，利率風(fēng)險給商業(yè)銀行帶來的風(fēng)險主要涉及到盈利和信用風(fēng)險，為改善商業(yè)銀行資本管理，要對資本進(jìn)行合理化的分配，調(diào)整業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)和客戶結(jié)構(gòu)，同時不斷發(fā)展中間業(yè)務(wù)和附加產(chǎn)品，借鑒國外銀行資本管理的技術(shù)和經(jīng)驗(yàn)，均衡風(fēng)險與收益。在這些基礎(chǔ)上，建立健全完善的風(fēng)險評估和防范體制尤顯得更為重要。

參考文獻(xiàn)：

[1]余正萍.利率市場化對國有商業(yè)銀行的影響與對策.中國市場，2011.

篇（2）

2008年，隨著我國金融體制改革的不斷深入，特別是銀行業(yè)開放過渡期結(jié)束已有一年多，中國銀行業(yè)賴以生存的環(huán)境正在發(fā)生深刻變化，面對機(jī)遇和挑戰(zhàn)，國有商業(yè)銀行已逐步加入了上市公司的行列，在新的經(jīng)營與監(jiān)管環(huán)境下，各家銀行已將風(fēng)險控制放在了重要的位置，而信貸風(fēng)險的管理更是重中之重。對比西方商業(yè)銀行信貸風(fēng)險管理的模式，我國商業(yè)銀行需要改革和借鑒的地方還很多。

一、中外商業(yè)銀行信貸風(fēng)險管理模式的差異

目前我國一些商業(yè)銀行，正在推進(jìn)的風(fēng)險管理體制改革是在解決公司治理結(jié)構(gòu)的風(fēng)險治理結(jié)構(gòu)問題，是在超形似的方向努力（目前仍然是過渡的形式），其最主要的作用恐怕在于形成有利于制衡的經(jīng)營管理架構(gòu)。但就信貸風(fēng)險管理理念、方法、方案、體系來講，與國際先進(jìn)銀行間的差距是顯而易見的.

（一）管理理念對比

對照國外信貸管理的先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)可以看出，我國商業(yè)銀行近幾年引入的一些管理理念確實(shí)是相當(dāng)先進(jìn)的，現(xiàn)在我們對這些基本概念和理念（如經(jīng)濟(jì)增加值、內(nèi)部轉(zhuǎn)移價格、經(jīng)濟(jì)資本及分配等）并不感到陌生。然而我們對這些理念的理解還是比較初步的和粗略的，理念的實(shí)踐運(yùn)用主要體現(xiàn)在編制和營運(yùn)經(jīng)營計(jì)劃方面，能夠領(lǐng)會基本要義的人員可能主要集中在少數(shù)參與編制經(jīng)營計(jì)劃（含相關(guān)部門）的人員，對于業(yè)內(nèi)大多數(shù)人來講，甚至可以說還是處在理念的普及階段。而國際先進(jìn)銀行無論在整體風(fēng)險管理理念還是在具體業(yè)務(wù)層面，對資金和服務(wù)的科學(xué)定價（利率、費(fèi)率）用以響應(yīng)不同的資金轉(zhuǎn)移價格、資本的合理分配用以匹配不同的風(fēng)險類別等具體方法的運(yùn)用，對與信貸風(fēng)險和資本占用相關(guān)的貸款定價和風(fēng)險進(jìn)行計(jì)算，都貫穿于單筆業(yè)務(wù)、每條產(chǎn)品線、市場區(qū)間和業(yè)務(wù)單元的日常工作。

（二）管理方法與工具的使用

客觀地講，我國商業(yè)銀行在硬件技術(shù)方面與外資銀行相比，并不遜色，但技術(shù)水平的應(yīng)用與國際先進(jìn)水平卻存在明顯的差距：在風(fēng)險的衡量和判斷上還不能借鑒先進(jìn)的科技，尤其是缺乏計(jì)量的各種模型、系統(tǒng)及工具，無法對各類風(fēng)險分門別類地進(jìn)行自動、動態(tài)、組合計(jì)量從而實(shí)施管理策略措施的相應(yīng)取舍；數(shù)據(jù)庫的建設(shè)尚處于初級階段，數(shù)據(jù)積累不足；尚不能運(yùn)用先進(jìn)技術(shù)建立科學(xué)的業(yè)績價值管理體系，而這些才是信貸風(fēng)險管理的真正精華之所在，是神似之真正目標(biāo)。

（三）產(chǎn)品定價方面

由于受我國利率管理體制的限制，我國商業(yè)銀行在產(chǎn)品定價的探索方面長期處于空白狀態(tài)，而隨著我國利率市場化改革的不斷推進(jìn)，各家銀行在信貸產(chǎn)品定價方面發(fā)生了積極的變化：在定價行為上具有了一定的制度規(guī)范；對貸款利率定價的管理方式方法進(jìn)行了有益的探索，定價行為已具有一定的穩(wěn)定性和成熟度。但在具體操作中仍存在著一些非理性因素：如定價方式簡單粗放，缺乏科學(xué)性；信貸業(yè)務(wù)流程中定價環(huán)節(jié)被忽視；信貸產(chǎn)品單一，定價方式方法創(chuàng)新不足等。而外資銀行在產(chǎn)品定價方面早已有其成熟的做法和風(fēng)險理念，值得我們?nèi)ソ梃b與推廣。

（四）風(fēng)險預(yù)警機(jī)制的建設(shè)方面

在市場經(jīng)濟(jì)中，任何行為主體之間都不可能擁有相同的信息，即現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)學(xué)所說的市場信息的不對稱。信貸市場的環(huán)境更為復(fù)雜，在現(xiàn)實(shí)的銀行與企業(yè)之間，由于受到許多因素的影響，存在著明顯的信息不對稱，即包括外部市場信息，也包括內(nèi)部交叉信息，它給銀行的風(fēng)險管理帶來極大的難度。面對這種信息不對稱帶來的風(fēng)險，需要銀行建立科學(xué)嚴(yán)密的風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)。我國商業(yè)銀行實(shí)施審貸分離業(yè)已多年，但銀行相對于借款人、風(fēng)險管理部門（信審人員）相對于經(jīng)營部門（客戶經(jīng)理）兩個層面的信息不對稱一直是不能逾越的難題。而發(fā)達(dá)國家銀行經(jīng)過多年的演變，已形成較為清晰且實(shí)效性很強(qiáng)的風(fēng)險預(yù)警機(jī)制.

二、我國基層商業(yè)銀行信貸風(fēng)險管理模式的改革方向

我國商業(yè)銀行目前的信貸風(fēng)險管理理念和實(shí)踐，與國際一流銀行呈現(xiàn)出不小的差距，差距即方向。按照總部集中風(fēng)險控制的趨勢，消除差距的許多方面基層行可能無法作為（如內(nèi)部風(fēng)險評級等各類系統(tǒng)、風(fēng)險模型、組合管理所需的集中化數(shù)據(jù)庫、可自動計(jì)算的違約率及損失模型等），但有些方面基層行還是能夠有所作為的（如定價、績效考核、貸后管理的一些方面）。借鑒國外先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，可以借用四個“基于”來表述我國基層商業(yè)銀行信貸風(fēng)險管理模式的改革方向：

（一）基于價值的風(fēng)險管理

風(fēng)險管理是財(cái)務(wù)管理的重點(diǎn)，基于價值的財(cái)務(wù)管理必然要求基于價值的風(fēng)險管理。換言之，信貸風(fēng)險管理或者資產(chǎn)質(zhì)量控制要緊緊圍繞價值創(chuàng)造進(jìn)行，我們與國際先進(jìn)銀行風(fēng)險管理從而創(chuàng)造價值的水平差異體現(xiàn)在：我們的風(fēng)險管理是比較淺層次的（單一風(fēng)險貸款的營銷、發(fā)放、管理、回收、處置等），而先進(jìn)的更積極的風(fēng)險管理方式是用風(fēng)險來推斷借款人的信用額度，進(jìn)行信貸組合管理，且貸款是可以買賣的、同時可以盯市估值的，可以買賣使風(fēng)險得以“轉(zhuǎn)手”，可以盯市估值能夠及時擁有大量新的信息，對風(fēng)險的計(jì)量和應(yīng)對真正做到動態(tài)。

（二）基于風(fēng)險的產(chǎn)品定價

我國商業(yè)銀行進(jìn)行產(chǎn)品定價時往往對風(fēng)險估計(jì)不足，或是沒有相應(yīng)的風(fēng)險評估機(jī)制，因此樹立風(fēng)險理念對產(chǎn)品定價顯得尤為重要，從基層行處的角度出發(fā)，樹立下列風(fēng)險理念對商業(yè)銀行而言更為實(shí)際：

1．從貸款收取的息差不是簡單的存貸款利差，而是作為對銀行給相關(guān)借款人發(fā)放貸款所承受的相應(yīng)風(fēng)險的補(bǔ)償。

2．信貸回報是不對稱的，上行空間有限，下行空間相當(dāng)大。

3．貸款集中不能不能像股票投資那樣會有額外收益，相反它會造成額外負(fù)擔(dān)外損失；

4．要把對中長期貸款的風(fēng)險評估和分析在多重假設(shè)性分析的基礎(chǔ)上進(jìn)行，其中現(xiàn)金流分析至為重要。

5．把整體風(fēng)險管理和決策結(jié)合起來的主要工具有兩個：用資金轉(zhuǎn)移價格來分配利息收入（作為計(jì)算單筆業(yè)務(wù)、每條產(chǎn)品線、市場區(qū)間和業(yè)務(wù)單元利息收入的參考，將利率風(fēng)險控制在既定的額度內(nèi)的同時讓資本最低化和投資回報最大化）；用資本分配系統(tǒng)用以分配風(fēng)險。

6．通過合理定價信貸（產(chǎn)品和服務(wù)）定價，確保從客戶所賺取足夠的收益，足以彌補(bǔ)損失準(zhǔn)備和保證獲得相應(yīng)的資本回報率。

7．小額信貸損失是無可避免的，因此，銀行要把小額信貸損失作為銀行業(yè)務(wù)普通成本來處理；中小企業(yè)和地產(chǎn)企業(yè)借款人比大企業(yè)借款人的損失機(jī)率則較大。

以上風(fēng)險理念的樹立將使商業(yè)銀行在具體操作上有量化的依據(jù)，從而保證其在定價時更科學(xué)合理。

（三）基于信息的風(fēng)險預(yù)警

在實(shí)行審貸分離后，信審人員所掌握的信息應(yīng)多于送審人員所提供的信息。面對信息不對稱這一難題，從國外的經(jīng)驗(yàn)來看，以下方面對于有效釋緩信息不對稱之困具有借鑒之處：

1．貸后管理從單個風(fēng)險和組合風(fēng)險兩個層面同時進(jìn)行。

篇（3）

新《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則》最大的變化是全面引入了公允價值計(jì)量屬性。新準(zhǔn)則規(guī)定衍生金融工具一律以公允價值計(jì)量，并從表外移到表內(nèi)反映。這將對銀行利用衍生金融工具進(jìn)行風(fēng)險管理的行為產(chǎn)生重大影響。國內(nèi)外的許多研究者對這些問題進(jìn)行了闡述。但是由于中國銀行數(shù)量少，獲取相關(guān)數(shù)據(jù)比較困難，加之新準(zhǔn)則推出時間短，進(jìn)行量化研究有難度。因此本文分析歸納了國外公允價值會計(jì)的應(yīng)用，結(jié)合美國會計(jì)準(zhǔn)則委員會(FASB)的準(zhǔn)則SFASI15，和國際會計(jì)準(zhǔn)則IAS39，分析了引入公允價值會計(jì)與市場的相關(guān)性和可靠性．以及金融工具分類的確認(rèn)與計(jì)量對商業(yè)銀行風(fēng)險管理的影響，以期在采用新的會計(jì)準(zhǔn)則后能對我國商業(yè)銀行的風(fēng)險管理提供借鑒。

一、公允價值對銀行會計(jì)信息相關(guān)性和可靠性的影響

隨著準(zhǔn)則SFASI15的．許多學(xué)者對公允價值相關(guān)性的研究作了深入的分析。由于公允價值反映了市場在考慮利率和風(fēng)險等因素后對未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值的估計(jì)，因而公允價值計(jì)量也有利于評估證券投資活動對企業(yè)的影響。從而增強(qiáng)了會計(jì)信息的決策相關(guān)性。這種變革與我國目前的改變是一致的，我國原來實(shí)行的《金融企業(yè)會計(jì)制度》通過要求金融資產(chǎn)計(jì)提各項(xiàng)準(zhǔn)備來確認(rèn)金融資產(chǎn)價值的下降，但不確認(rèn)金融資產(chǎn)價值的增加，體現(xiàn)了穩(wěn)健主義的要求。而新的會計(jì)準(zhǔn)則對交易性金融資產(chǎn)、負(fù)債與可供出售金融資產(chǎn)運(yùn)用公允價值后續(xù)計(jì)量，既確認(rèn)了未實(shí)現(xiàn)損失，也確認(rèn)了未實(shí)現(xiàn)利得；同時又規(guī)定上述兩類金融工具的未實(shí)現(xiàn)利得損失分別在損益和權(quán)益中確認(rèn)，提高了會計(jì)信息的相關(guān)性。

Barth，Beaver和Wolfson(1990)將銀行股票收益可以分為兩部分EBSGL(EarningsBeforeSecuritiesGainsandLosses)，SGL(RealizedSecuritiesGainsandLosses)，研究結(jié)果支持EBSGL要比SGL收益成分更完整的解釋銀行股票價格結(jié)構(gòu)。建議投資者用EBSGL收益成分來觀測相關(guān)價值。Bartheta1．(1990)認(rèn)為SGL要比預(yù)期EBSGL要低(可能到零)，因?yàn)镾GL收益成分反映了用歷史成本計(jì)量的證券的攤余價值(未實(shí)現(xiàn)的)和證券出售時實(shí)現(xiàn)的市場公允價值的時間滯后。換句話說就是，金融工具的損益只有在融工具出售時才報告在收益報表里，因而延遲了攤余成本和市場價值之間變化的確認(rèn)。也就是說，如果證券在以攤余成本計(jì)量的價值下降的期間沒有賣出，那么SGL收益成分就帶來了誤差，SGL的解釋能力就減少了。Barth(1994)的研究結(jié)果也表明，EBSGL比SGL提供了市場的更相關(guān)和更可靠的信息。

Barth，Landsman，和Wahlen(1995)以137家美國銀行在1971年至199o年財(cái)務(wù)報告數(shù)據(jù)為樣本的檢驗(yàn)發(fā)現(xiàn)，首先，對證券投資的損益采用公允價值計(jì)量所得到的銀行收益確實(shí)比基于歷史成本的收益具有更大的波動性。但這種增加的收益波動性并不一定反映銀行經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(如銀行股價反應(yīng)的風(fēng)險)的增加。其次，如果在樣本期間采用證券投資的公允價值信息來確定銀行監(jiān)管資本的話，與歷史成本相比，銀行會更頻繁地違反資本監(jiān)管要求。盡管在公允價值會計(jì)下所發(fā)生的違反情況更有助于預(yù)測未來違反監(jiān)管資本的發(fā)生，但與公允價值會計(jì)相關(guān)的監(jiān)管風(fēng)險的潛在增加并沒有反映在銀行股價中。引起證券投資公允價值變化的利率變化通過對利息收入的收益乘數(shù)反映在銀行股價中，表明市場利率的波動對于估價銀行權(quán)益是相關(guān)的。

Nelson(1996)以美國200家最大商業(yè)銀行從1992年至1993年期間所披露的公允價值信息為樣本，檢驗(yàn)了銀行權(quán)益市值與按SFAS107所要求披露的公允價值信息之間的相關(guān)性，發(fā)現(xiàn)只有證券投資的公允價值才具有價值相關(guān)性，而貸款、存款、長期債務(wù)與表外金融工具的公允價值與其賬面價值的差異并不具有價值相關(guān)性。這同時也可以為我國新會計(jì)準(zhǔn)則實(shí)行部分公允價值會計(jì)提供證據(jù)支持。

Barth，BeaverandLandsman(1996)以136家美國銀行從1992年至1993年的相關(guān)數(shù)據(jù)為樣本，檢驗(yàn)了SFAS107所要求披露的公允價值信息的價值相關(guān)性，結(jié)果發(fā)現(xiàn)證券投資、貸款與長期債務(wù)的公允價值估計(jì)都具有價值相關(guān)性：但銀行吸納的存款與表外項(xiàng)目的公允價值信息并不具有價值相關(guān)性。

通過上述研究可以發(fā)現(xiàn)．公允價值會計(jì)總的來說比歷史成本更能反映經(jīng)濟(jì)現(xiàn)實(shí)，公允價值信息與歷史成本信息相比增加了更多的信息含量，公允價值信息更具有價值相關(guān)性。但商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債表幾乎包括全部的金融工具．意味著SFAS115準(zhǔn)則規(guī)定的收益測量方法所產(chǎn)生的報告收益量排除了銀行操作的是關(guān)鍵的影響因素。

Beatty，ChambedainandMagliolo(1996)以美國195家上市銀行和94家上市保險公司從199o至1993年的相關(guān)數(shù)據(jù)為樣本．檢驗(yàn)了采用SFAS115所引起的未實(shí)現(xiàn)證券投資利得與損失發(fā)生從披露到確認(rèn)的變化，他們假定股價反應(yīng)會揭示這種變化。結(jié)果表明關(guān)于SFAS115所引起的從披露到確認(rèn)的變化對于銀行監(jiān)管機(jī)構(gòu)來說是非常重要，而對其他利益相關(guān)者不重要的觀點(diǎn)。其次，他們還發(fā)現(xiàn)，對于那些可能會增加按公允價值計(jì)量與投資證券在期限相匹配的負(fù)債的可能性的事件，銀行呈現(xiàn)出正面的市場反應(yīng)，從而支持了銀行及其監(jiān)管機(jī)構(gòu)關(guān)于“混合公允價值會計(jì)(PartialFairValueAccounting)會降低銀行權(quán)益準(zhǔn)確性”的論斷。另外，他們的研究結(jié)果還表明，那些證券投資交易越頻繁的，投資期限越長，對市場利率變化套期越充分的銀行，受到該準(zhǔn)則負(fù)面影響的程度越深。

從上述實(shí)證結(jié)果來看，盡管他們的檢驗(yàn)結(jié)果并沒有取得完全一致的結(jié)果，但是，大多數(shù)經(jīng)驗(yàn)證據(jù)表明：銀行證券投資的公允價值信息披露具有信息含量：而貸款、長期債務(wù)與表外金融工具等金融工具的公允價值信息披露并不具有價值相關(guān)性。大多數(shù)學(xué)者把其歸因于公允價值估計(jì)的可靠性問題(Nissin，2003)：當(dāng)以客觀的市場交易價格作為公允價值估計(jì)的基礎(chǔ)時，其可靠性就高，從而其公允價值信息就具有價值相關(guān)性；而當(dāng)金融工具并不存在活躍的交易市場時，依靠估價模型與相關(guān)假設(shè)所估計(jì)出的公允價值信息對于投資者來說并不具有信息含量。因此，公允價值會計(jì)模式的成敗關(guān)鍵在于公允價值估計(jì)的可靠性。

二、金融工具分類及其對商業(yè)銀行風(fēng)險管理的影響

新會計(jì)準(zhǔn)則實(shí)施后。商業(yè)銀行須按持有意圖將金融資產(chǎn)分為交易性金融資產(chǎn)、持有至到期投資、貸款和應(yīng)收款項(xiàng)、可供出售金融資產(chǎn)四類；將金融負(fù)債分為交易性金融負(fù)債和其他金融負(fù)債兩類。本節(jié)參照美國財(cái)務(wù)會計(jì)委員會對于金融資產(chǎn)和負(fù)債的分類進(jìn)行對比性的分析。以期闡述這種新的分類對銀行風(fēng)險管理的影響。

美國財(cái)務(wù)會計(jì)委員會(FASB)在SFAS115將所有債券投資和可確定公允價值的權(quán)益證券投資按企業(yè)持有意圖分為持有至到期證券、交易性證券和可供出售證券等3類，引入了公允價值計(jì)量；對各類證券的后續(xù)計(jì)量、未實(shí)現(xiàn)持有利得損失及減值采取不同的處理方式。研究SFAS115以意圖為導(dǎo)向的資產(chǎn)分類方法能夠揭示基于這些準(zhǔn)則的實(shí)施對國外銀行監(jiān)管產(chǎn)生的重要影響．從而對我國新會計(jì)準(zhǔn)則對商業(yè)銀行風(fēng)險管理的可能影響作出推測。

1993年，安永公司對銀行和儲蓄所的調(diào)查發(fā)現(xiàn)，超過一半被調(diào)查者對于SFAS115的反應(yīng)是改變他們的投資策略：他們會縮短債務(wù)證券投資的期限，增加套期活動：他們一可能會減少證券投資的比例。有證據(jù)表明，銀行通過權(quán)衡不同的資產(chǎn)和風(fēng)險來維持整體風(fēng)險的理想水平。

SFAS115，金融機(jī)構(gòu)普遍存在通過調(diào)整金融工具的分類來影響損益和權(quán)益，以及通過選擇性出售金融資產(chǎn)的“利得交易”進(jìn)盈余管理的情況。實(shí)施SFASll5準(zhǔn)則的直接反應(yīng)，就是預(yù)期大量的證券投資組合將從持有到期類被重新劃分到可出售類。總的說來，F(xiàn)AsB對劃分為持有到期類資產(chǎn)條件的嚴(yán)格限制，目的是減少管理層在此準(zhǔn)則下操縱證券買賣。由于對持有到期類資產(chǎn)的預(yù)期的出售和轉(zhuǎn)換的嚴(yán)格限制，估計(jì)管理層會重新構(gòu)造組合，并且可能全面縮小證券組合由于公允價值改變的確認(rèn)及更嚴(yán)格的證券種類劃分。估計(jì)銀行管理者考慮證券投資組合時會實(shí)行更細(xì)致的決策管理技術(shù)(Purcell，1994；Bowen，1994)。大量持有到期資產(chǎn)會減少銀行公允價值波動和監(jiān)管資本風(fēng)險暴露，卻減少了銀行管理者對利率改變的反應(yīng)能力，所以增加了銀行利率風(fēng)險。而保留大量的可供出售資產(chǎn)使銀行暴露在公允價值波動引起的監(jiān)管資本波動風(fēng)險．而公允價值對利率改變也是很敏感的，但是保留大量可出售資產(chǎn)使銀行更靈活。機(jī)構(gòu)積極采取套期措施及資產(chǎn)負(fù)債管理很重要。目的在于減少利率風(fēng)險暴露。

Hodder(2O02)用230家上市交易銀行1993年一1998年間的數(shù)據(jù)做樣本，對作為宏觀經(jīng)濟(jì)因素和公司特殊因素函數(shù)的組合和風(fēng)險決策建模的實(shí)證檢驗(yàn)中發(fā)現(xiàn)。不考慮實(shí)施SFAS115準(zhǔn)則的先后時，相對于估計(jì)的基準(zhǔn)，銀行劃分較少資產(chǎn)到AFS類：相對于估計(jì)的基準(zhǔn)，那些較早實(shí)施SFAS115的弱資本銀行劃分了較多的資產(chǎn)到AFS類(因?yàn)槿蹉y行打算用證券的未實(shí)現(xiàn)收益來增加監(jiān)管資本)；當(dāng)監(jiān)管資本下降時，銀行根據(jù)利率風(fēng)險和信用風(fēng)險水平改變證券組合的大小，即減少證券組合，降低利率風(fēng)險和信用風(fēng)險；在采用SFAS115時，銀行貸款組合的利率風(fēng)險增加了。銀行可以通過不將證券分為AFS(例如，將所有的證券分為持有到期類)來消除監(jiān)管的影響。然而，證券若分為持有到期類，則當(dāng)需要滿足流動性需求時是有代價的。

Beatty(1995)以369家美國銀行從1993年第二季度至1994年第一季度的投資組合數(shù)據(jù)為樣本。檢驗(yàn)了銀行試圖減少報告權(quán)益的波動性而做出的努力是否會影響到證券投資資產(chǎn)的比例、證券投資的期限以及歸類為可供出售組合的證券的比例。其結(jié)果證實(shí)，在SFAS115實(shí)施期間銀行所持的證券投資的比例下降了，期限縮短了，并且當(dāng)銀行平均杠桿率和權(quán)益的平均回報率下降時，其歸為可供出售類的證券所持比例會下降。這些都說明了。采用SFAS115所引起的銀行權(quán)益波動導(dǎo)致了銀行投資組合管理實(shí)務(wù)的變化。他們的結(jié)果還表明，在SFAS115下，銀行的投資組合管理實(shí)務(wù)受到減少報告權(quán)益波動性與保持影響銀行收益的彈性的雙重目的的影響。

Hodder(2002)提供了會計(jì)準(zhǔn)則可以影響到公司經(jīng)濟(jì)決策的證據(jù)，發(fā)現(xiàn)銀行在采納SFAS115時進(jìn)行會計(jì)選擇將有利于獲得真實(shí)的成本。在先前研究的基礎(chǔ)上．他們進(jìn)一步揭示銀行實(shí)力是否與采納SFAS的成本有關(guān)。其結(jié)果發(fā)現(xiàn)，成本對于所有的銀行來說都是要承擔(dān)的．但對于資本較弱的銀行承擔(dān)的更多。較強(qiáng)的銀行分置較少的AFS證券，這是因?yàn)镠TM有價證券會削弱流動性。這種低分配表示選擇用攤余成本會計(jì)的可確認(rèn)成本。對于較弱的銀行過多的分配給AFS．暴露了潛在的監(jiān)管影響。當(dāng)銀行采納新的標(biāo)準(zhǔn)時，他們會降低它們的有價證券資產(chǎn)組合的公允價值敏感性(利率風(fēng)險敏感性)同時增加貸款資產(chǎn)組合的利率敏感性。我們的發(fā)現(xiàn)指出銀行均衡各種風(fēng)險(利率敏感度的來源)的一種方法是重新配置。同樣的，銀行也降低有價證券的信用風(fēng)險。因此，這和Schard和Unal(1998)的結(jié)論一致：銀行會用一個整體的形式來管理風(fēng)險。

篇（4）

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；內(nèi)部控制；風(fēng)險管理

一、文獻(xiàn)綜述

商業(yè)銀行是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的核心，隨著我國對外開放的不斷深入，銀行業(yè)的競爭日趨激烈，不僅要面對國內(nèi)股份制商業(yè)銀行的競爭，還要面對實(shí)力雄厚的外資銀行的競爭，銀行風(fēng)險管理面臨著巨大挑戰(zhàn)的同時也要應(yīng)對國際金融形勢的不斷變化，經(jīng)營風(fēng)險、信用風(fēng)險、操作風(fēng)險、利率風(fēng)險等等風(fēng)險無疑會對銀行的健康發(fā)展產(chǎn)生巨大沖擊。因此，商業(yè)銀行建立以風(fēng)險管理為主的內(nèi)部控制機(jī)制顯得尤為重要。

對此，國外學(xué)者對商業(yè)銀行風(fēng)險控制做了充分的研究。American Bankers Association（ABA）（2001）指出內(nèi)部控制是商業(yè)銀行的本質(zhì)性管理活動，是銀行風(fēng)險管理的基礎(chǔ)。使商業(yè)銀行高效實(shí)施和完成控制功能的前提是完善的內(nèi)部控制測度體系。內(nèi)部控制測度體系可以由因子分析來提供有效性和可靠性檢驗(yàn)。[1]British Banker Association（BBA）（2001）指出銀行內(nèi)部控制系統(tǒng)由三大目標(biāo)和五個組成部分構(gòu)成，三大目標(biāo)分別是內(nèi)部控制的效率和效果、財(cái)務(wù)和管理信息的可靠性、完整性和及時性、符合法律和監(jiān)管要求。五個組成部分包括控制活動與職責(zé)分工、監(jiān)督與控制文化、信息與交流、風(fēng)險的識別與評估、監(jiān)督評審活動與糾正措施，上述法規(guī)制度為銀行內(nèi)控制度的建立奠定了基本框架。[2]

國內(nèi)的學(xué)者們同時也做了大量研究。石良平，趙然，靳潔（2003）利用現(xiàn)代信用風(fēng)險量化管理模型：KMV模型、信用度量制、CreditRisk+模型、麥肯錫公司的Wilson Model以及《新巴塞爾協(xié)議》中關(guān)于信用風(fēng)險的計(jì)量方法，對商業(yè)銀行內(nèi)部控制的有效性進(jìn)行了評估。[3]徐揚(yáng)，戴序（2010）提出中國商業(yè)銀行急需加強(qiáng)內(nèi)部風(fēng)險管理的問題，主要存在三個深層次的矛盾：風(fēng)險管理的技術(shù)以“數(shù)字報表”為特征，科學(xué)性不足；風(fēng)險管理各職能部門以分散管理為特征，協(xié)調(diào)性不足；風(fēng)險管理的理念以注重短期效益為特征，長效性不足。[4]何麗亞（2010）提出了加強(qiáng)我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理的幾項(xiàng)措施，其中最重要的是強(qiáng)調(diào)商業(yè)銀行應(yīng)樹立“合規(guī)既創(chuàng)造價值”的理念，風(fēng)險管理應(yīng)強(qiáng)化合規(guī)經(jīng)營因?yàn)楹弦?guī)是一項(xiàng)核心的風(fēng)險管理活動，必須建立良好的合規(guī)經(jīng)營文化，提升商業(yè)銀行的風(fēng)險自我約束能力。[5]孫銀忠（2010）從三個方面：內(nèi)部控制設(shè)計(jì)的有效性、執(zhí)行的有效性、反饋和補(bǔ)救措施的及時性，對實(shí)現(xiàn)內(nèi)部控制有效性的途徑進(jìn)行了深入研究。[6]

二、商業(yè)銀行內(nèi)部控制與風(fēng)險管理概述

（一）商業(yè)銀行內(nèi)部控制定義

商業(yè)銀行內(nèi)部控制是商業(yè)銀行為實(shí)現(xiàn)經(jīng)營目標(biāo)，通過制定和實(shí)施一系列制度、程序和方法，對風(fēng)險進(jìn)行事前防范、事中控制、事后監(jiān)督和糾正的動態(tài)過程和機(jī)制。商業(yè)銀行執(zhí)行風(fēng)險管理工作的基礎(chǔ)與關(guān)鍵是健全一套具有科學(xué)性、安全性、合理性、高效性等特點(diǎn)的商業(yè)銀行內(nèi)部控制體系。

2006年，我國頒布的《中國注冊會計(jì)師審計(jì)準(zhǔn)則第1211號――了解被審計(jì)單位及其環(huán)境并評估重大錯報風(fēng)險》中，對內(nèi)部控制的內(nèi)涵和要素重新進(jìn)行了定義。準(zhǔn)則采用了COSO的內(nèi)部控制框架，認(rèn)為內(nèi)部控制是被審計(jì)單位為了合理保證財(cái)務(wù)報告的可靠、經(jīng)營的效率和效果以及對法律法規(guī)的遵守，由治理層、管理層和其他人員設(shè)計(jì)和執(zhí)行的政策和程序，包括下列五要素：（1）控制環(huán)境，包括治理職能和管理職能，以及治理層和管理層對內(nèi)部控制及其重要性的態(tài)度、認(rèn)識和措施；（2）風(fēng)險評估過程，包括識別與財(cái)務(wù)報告相關(guān)的經(jīng)營風(fēng)險，以及針對這些風(fēng)險所采取的措施；（3）信息系統(tǒng)與溝通，如財(cái)務(wù)報告相關(guān)的信息系統(tǒng)，包括用以生成、記錄、處理和報告交易、事項(xiàng)和情況，對相關(guān)資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益履行經(jīng)營管理責(zé)任的程序和記錄；（4）控制活動是指有助于確保管理層的指令得以執(zhí)行的政策和程序，包括與授權(quán)、業(yè)績評價、信息處理、實(shí)物控制和職責(zé)分離等相關(guān)的活動；（5）監(jiān)督，是指被審計(jì)單位評價內(nèi)部控制在一段時間內(nèi)運(yùn)行有效性的過程，該過程包括及時控制的設(shè)計(jì)和運(yùn)行，以及根據(jù)情況的變化采取必要的糾正措施。

（二）商業(yè)銀行風(fēng)險管理概述

商業(yè)銀行是一類特殊的企業(yè)，它實(shí)際經(jīng)營貨幣和高負(fù)債經(jīng)營，因此風(fēng)險無處不在。商業(yè)銀行通過風(fēng)險識別、風(fēng)險衡量和風(fēng)險控制等方法來完成風(fēng)險管理的工作，并采用預(yù)防、回避、排除或轉(zhuǎn)移等手段應(yīng)對銀行面臨的風(fēng)險，以避免或減少經(jīng)濟(jì)損失。選擇最佳風(fēng)險管理技術(shù)組合是銀行風(fēng)險管理的核心，它體現(xiàn)了成本與效益的關(guān)系，貫徹穩(wěn)健經(jīng)營原則，實(shí)行授信制度等分散、轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險的自我保護(hù)措施，并要求設(shè)置風(fēng)險管理部門。改革開放以來，我國商業(yè)銀行積極改進(jìn)自身風(fēng)險管理的薄弱環(huán)節(jié)、不斷借鑒國際先進(jìn)的銀行風(fēng)險管理理念和經(jīng)驗(yàn)，同時也意識到業(yè)務(wù)風(fēng)險控制的重要性，一些富有成效的新理論如：全面風(fēng)險管理理論、風(fēng)險導(dǎo)向?qū)徲?jì)模式理論正在運(yùn)用到我國商業(yè)銀行的風(fēng)險管理中。

1.全面風(fēng)險管理理論

銀行風(fēng)險管理的模式經(jīng)歷了資產(chǎn)風(fēng)險管理、負(fù)債風(fēng)險管理、資產(chǎn)負(fù)債風(fēng)險管理以及全面風(fēng)險管理四個階段。商業(yè)銀行風(fēng)險管理的發(fā)展促使內(nèi)部控制向控制風(fēng)險為中心的方向發(fā)展，現(xiàn)代商業(yè)銀行內(nèi)部控制的建立遵循了全面風(fēng)險管理的原則。全面風(fēng)險管理的8個要素包括控制活動、事件識別、內(nèi)部環(huán)境、目標(biāo)設(shè)定、信息和交流和監(jiān)控、風(fēng)險評估、風(fēng)險對策。（1）控制活動是為了保證正確執(zhí)行風(fēng)險反應(yīng)方案的相關(guān)政策和程序；（2）事項(xiàng)識別、風(fēng)險評估以及風(fēng)險應(yīng)對是指識別出能夠影響企業(yè)目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的潛在事項(xiàng)（包括正面和負(fù)面影響），并評估這些潛在事項(xiàng)影響目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的程度，提出有針對性的風(fēng)險反應(yīng)方案措施；（3）內(nèi)部環(huán)境是企業(yè)實(shí)施風(fēng)險管理的組織環(huán)境，不僅對企業(yè)戰(zhàn)略目標(biāo)的制定和風(fēng)險識別、評估、反應(yīng)有著影響，還對企業(yè)的控制、監(jiān)控活動的設(shè)計(jì)和執(zhí)行有著重大影響。內(nèi)部環(huán)境最重要的是董事會、管理層以及他們對風(fēng)險的態(tài)度；（4）目標(biāo)設(shè)定最重要的是戰(zhàn)略目標(biāo)設(shè)定，還包括與之相關(guān)的經(jīng)營目標(biāo)、報告目標(biāo)和合規(guī)目標(biāo)；目標(biāo)設(shè)定的有效性是風(fēng)險識別、評估、應(yīng)對的重要前提；（5）信息和交流和監(jiān)控，及時有效的信息傳遞和溝通以及對整個風(fēng)險管理流程的監(jiān)控，都是全面風(fēng)險管理發(fā)揮作用的有效保障。

2.風(fēng)險導(dǎo)向?qū)徲?jì)模式

風(fēng)險導(dǎo)向?qū)徲?jì)是以評價和分析被審計(jì)單位風(fēng)險為基礎(chǔ)、立足于對被審單位的風(fēng)險進(jìn)行系統(tǒng)的分析和評價，制定符合被審計(jì)單位具體情況的計(jì)劃，它的指導(dǎo)思想是建立在“合理的職業(yè)懷疑假設(shè)”的基礎(chǔ)上，把風(fēng)險評價和分析性復(fù)核的方法貫穿于整個審計(jì)過程之中，體現(xiàn)了現(xiàn)代審計(jì)的新思路。風(fēng)險導(dǎo)向?qū)徲?jì)的不同之處在于更加重視被審計(jì)單位的風(fēng)險評估，審計(jì)的重心更加傾向于被審計(jì)單位的風(fēng)險評估。傳統(tǒng)風(fēng)險導(dǎo)向?qū)徲?jì)模式更注重被審計(jì)單位的微觀層面，而風(fēng)險導(dǎo)向?qū)徲?jì)的風(fēng)險評估的范圍拓展到了宏觀層面，具體特點(diǎn)如下：（1）以審計(jì)測試為中心轉(zhuǎn)向風(fēng)險評估為中心；（2）風(fēng)險導(dǎo)向?qū)徲?jì)擴(kuò)大了審計(jì)證據(jù)，將被審計(jì)單位置于宏觀層面，分析其與重大錯報風(fēng)險相聯(lián)系的內(nèi)外部環(huán)境；（3）風(fēng)險導(dǎo)向?qū)徲?jì)由注重實(shí)質(zhì)性測試轉(zhuǎn)向運(yùn)用分析性程序。

（三）內(nèi)部控制范疇下商業(yè)銀行風(fēng)險管理流程及方法

1.風(fēng)險管理環(huán)境分析。風(fēng)險管理環(huán)境包括外部環(huán)境和內(nèi)部環(huán)境。商業(yè)銀行的宏觀環(huán)境和行業(yè)環(huán)境構(gòu)成了商業(yè)銀行的外部環(huán)境。宏觀環(huán)境的風(fēng)險管理環(huán)境分析通常采用PEST方法，即政治環(huán)境（Political）、經(jīng)濟(jì)環(huán)境（Economic）、社會環(huán)境（Social）和技術(shù)環(huán)境（Technological），來分析商業(yè)銀行在宏觀環(huán)境中面臨的風(fēng)險。內(nèi)部環(huán)境分析主要包括識別商業(yè)銀行風(fēng)險偏好、價值取向、管理風(fēng)格、風(fēng)險管理文化等。

2.風(fēng)險管理目標(biāo)設(shè)定。風(fēng)險管理目標(biāo)設(shè)定是審查企業(yè)的風(fēng)險偏好和管理者設(shè)定的目標(biāo)是否一致，將影響企業(yè)目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的內(nèi)外部事項(xiàng)識別出來；風(fēng)險管理的目標(biāo)是在企業(yè)風(fēng)險容忍度內(nèi)把握商機(jī)爭取獲得最大收益。因此，風(fēng)險管理要求管理者計(jì)量和監(jiān)控與他們的目標(biāo)和風(fēng)險容忍度相關(guān)聯(lián)的企業(yè)各項(xiàng)業(yè)績的執(zhí)行情況，將風(fēng)險降到最小且為企業(yè)為標(biāo)的實(shí)現(xiàn)提供最大保證。

3.風(fēng)險識別和風(fēng)險評估。商業(yè)銀行有效風(fēng)險管理的關(guān)鍵是充分的風(fēng)險識別體系。商業(yè)銀行風(fēng)險管理部門應(yīng)根據(jù)銀行內(nèi)部的風(fēng)險管理政策和原則盡可能全面、完整的識別銀行所面臨的風(fēng)險。目前，我國商業(yè)銀行經(jīng)營過程中的主要風(fēng)險因素包括：信用風(fēng)險、市場風(fēng)險、操作風(fēng)險、流動性風(fēng)險、法律風(fēng)險、聲譽(yù)風(fēng)險、戰(zhàn)略風(fēng)險等。銀行內(nèi)部審計(jì)部門的風(fēng)險評估機(jī)制對銀行風(fēng)險評估的結(jié)果進(jìn)行進(jìn)一步檢驗(yàn)，檢驗(yàn)的具體目標(biāo)為：恰當(dāng)性、合理性、可靠性。恰當(dāng)性是指對風(fēng)險是否進(jìn)行恰當(dāng)準(zhǔn)確的評估，是否真實(shí)地反應(yīng)了銀行固有風(fēng)險和剩余風(fēng)險情況；合理性是指是否合理的對風(fēng)險的可能性和影響程度進(jìn)行估計(jì)；可靠性是指風(fēng)險管理部門進(jìn)行風(fēng)險評估的數(shù)據(jù)是否準(zhǔn)確全面可靠。

4.風(fēng)險應(yīng)對和風(fēng)險控制活動。根據(jù)風(fēng)險識別和風(fēng)險評估的結(jié)果，風(fēng)險承受部門結(jié)合本銀行對評估風(fēng)險的最大承受能力，積極采取措施把風(fēng)險降到銀行可控制范圍內(nèi)，實(shí)現(xiàn)風(fēng)險控制后銀行收益率最大化。常用的風(fēng)險應(yīng)對措施有：風(fēng)險預(yù)防、風(fēng)險規(guī)避、風(fēng)險轉(zhuǎn)移、風(fēng)險自理等。風(fēng)險控制活動主要種類包括：高層檢查，各級管理者檢查業(yè)績結(jié)果并將這些結(jié)果同預(yù)算、統(tǒng)計(jì)數(shù)做比較，采取相應(yīng)糾正措施；實(shí)物控制，實(shí)物資產(chǎn)包括固定設(shè)備、可流通證券、現(xiàn)金和其他資產(chǎn)等，應(yīng)對實(shí)物資產(chǎn)接觸予以授權(quán)、定期盤點(diǎn)等；績效指標(biāo)，這是一種重要的組織控制活動，管理層為全面滿足財(cái)務(wù)和營運(yùn)報告的要求，將營運(yùn)和財(cái)務(wù)的數(shù)據(jù)相互聯(lián)系，采取適當(dāng)?shù)姆治觥⒄{(diào)查或糾正措施；職務(wù)分離是基本的內(nèi)部控制程序，劃分或分離不同的人員之間的職務(wù)，減少采取不必要得錯誤發(fā)生。

7.風(fēng)險及管理信息披露。《內(nèi)部審計(jì)具體準(zhǔn)則》對相關(guān)人員的溝通與協(xié)調(diào)做了一系列規(guī)定：（1）銀行內(nèi)部審計(jì)人員與管理人員之間的溝通協(xié)調(diào)機(jī)制。銀行管理人員是風(fēng)險管理措施的制定者和實(shí)施者，是進(jìn)行風(fēng)險識別、評估和應(yīng)對的人。內(nèi)部審計(jì)人員與管理層的良好溝通是為了保證審計(jì)結(jié)論和意見的可行性，給管理層進(jìn)行解釋和澄清的機(jī)會，有利于消除誤解及時解決問題，防止審計(jì)人員得出錯誤的審計(jì)結(jié)論。（2）與審計(jì)委員會或董事會之間的溝通與報告。董事會是制定和實(shí)施內(nèi)部控制和風(fēng)險管理的監(jiān)督機(jī)構(gòu)，在健全和完善風(fēng)險管理中起重要作用，因此為了確保風(fēng)險信息及時正確地傳遞，商業(yè)銀行應(yīng)促進(jìn)內(nèi)部審計(jì)人員與董事會或內(nèi)部審計(jì)委員會的良性互動，并就風(fēng)險方面的信息進(jìn)行及時溝通。

三、商業(yè)銀行內(nèi)部控制范疇下風(fēng)險管理的啟示與建議

（一）完善商業(yè)銀行內(nèi)部控制體系、實(shí)施完整詳細(xì)的風(fēng)險應(yīng)對措施

商業(yè)銀行應(yīng)在操作風(fēng)險管理、信用風(fēng)險管理、流動性風(fēng)險管理、合規(guī)風(fēng)險管理、匯率風(fēng)險管理等各個方面都有詳細(xì)的應(yīng)對策略和管理體系。在整體完善的風(fēng)險管理組織框架下，針對各種風(fēng)險有不同的管理方式，通過分行資產(chǎn)負(fù)債管理委員會和貸款審查委員會的嚴(yán)格控制；實(shí)行“審貸分離、分級審批、彈性授權(quán)”的信貸制度；推廣審貸官制度、項(xiàng)目預(yù)審制和貸款風(fēng)險度管理；對不良資產(chǎn)建立監(jiān)測、管理、轉(zhuǎn)化、催收制度；對商業(yè)銀行的分支機(jī)構(gòu)建立全面彈性授權(quán)和轉(zhuǎn)授權(quán)體制等措施完善內(nèi)部控制體系。

（二）全面運(yùn)行良好的信息溝通機(jī)制

信息流動的暢通不僅對商業(yè)銀行的內(nèi)控、風(fēng)險管理有重要意義，而且對商業(yè)銀行整個經(jīng)營過程都至關(guān)重要。信息溝通不僅指商業(yè)銀行內(nèi)部的信息流動，也包括商業(yè)銀行對外部、外部環(huán)境對商業(yè)銀行內(nèi)部的信息流動。利用內(nèi)部生成的數(shù)據(jù)和來自外部可靠渠道的信息，及時為銀行管理風(fēng)險、控制、評估及做出相關(guān)目標(biāo)決策提供保障。有效的溝通會出現(xiàn)在組織中向上、平行和向下的流動中，企業(yè)內(nèi)部員工了解各自的職責(zé)以及和其他員工之間的聯(lián)系。在與外部方面，如客戶、供應(yīng)商、監(jiān)管者和股東，也要有充分有效的信息溝通。

（三）加快網(wǎng)絡(luò)銀行的建設(shè)

現(xiàn)階段，銀行業(yè)隨著信息技術(shù)和網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的發(fā)展已經(jīng)進(jìn)入了數(shù)字化時代，未來商業(yè)銀行可以利用網(wǎng)絡(luò)資源做更多的事情，將自身的經(jīng)營業(yè)務(wù)與網(wǎng)絡(luò)技術(shù)有機(jī)融合在一起，逐漸告別傳統(tǒng)的經(jīng)營模式，讓銀行的各項(xiàng)業(yè)務(wù)更加的便捷省時。商業(yè)銀行通過整合紛繁復(fù)雜的網(wǎng)絡(luò)資源、充分利用信息網(wǎng)絡(luò)的作用，樹立本銀行良好的社會形象、做出區(qū)別于傳統(tǒng)銀行的個性化服務(wù)。

（四）借助新資本協(xié)議實(shí)施過程，構(gòu)建商業(yè)銀行全面風(fēng)險管理機(jī)制

商業(yè)銀行風(fēng)險文化的形成是一個長期積淀的過程，以平衡銀行風(fēng)險與收益為方向、獲取長期股東利益最大化為目標(biāo)，形成銀行全體員工的風(fēng)險管理文化和理念。這不能僅僅依靠員工培訓(xùn)、文件解讀等方法，而是應(yīng)建立績效考核體系，引導(dǎo)銀行全體員工逐漸形成正確的風(fēng)險管理文化理念。首先，識別銀行所面臨的風(fēng)險、科學(xué)量化風(fēng)險，設(shè)定銀行風(fēng)險容忍度，根據(jù)股東各自的風(fēng)險偏好，以其長期利益最大化為目標(biāo)，確定銀行發(fā)展戰(zhàn)略方針；其次，根據(jù)風(fēng)險容忍度目標(biāo)，明確相應(yīng)的資本收益率目標(biāo)并且形成可執(zhí)行的統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)；再次，根據(jù)銀行實(shí)際資本收益率的大小確定執(zhí)行業(yè)務(wù)的風(fēng)險額度，優(yōu)化本行資本和業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)資本收益最大化。

（作者單位：廣西師范學(xué)院經(jīng)濟(jì)與管理學(xué)院）

基金項(xiàng)目：廣西研究生教育創(chuàng)新計(jì)劃項(xiàng)目“打造戰(zhàn)略支點(diǎn)與區(qū)域創(chuàng)新發(fā)展研究生學(xué)術(shù)論壇”，項(xiàng)目編號：YCLT2014009。

參考文獻(xiàn)：

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[3] 石良平，趙然，靳潔.論商業(yè)銀行信用風(fēng)險的量化管理[J].上海經(jīng)濟(jì)研究，2003（4）.

篇（5）

中圖分類號：F832.2 文獻(xiàn)識別碼：A 文章編號：1001-828X（2016）007-000-01

前言

在我國近年來的金融業(yè)界發(fā)展中，事關(guān)銀行的大案要案屢有發(fā)生，這些案件的出現(xiàn)充分暴露了我國銀行業(yè)中風(fēng)險管理的混亂與風(fēng)險預(yù)警機(jī)制的不成熟。而針對我國銀行業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀，我們有必要在商業(yè)銀行全面風(fēng)險管理理念框架的基礎(chǔ)上進(jìn)行商業(yè)銀行的風(fēng)險預(yù)警機(jī)制構(gòu)建，從根本上杜絕商業(yè)銀行在日常發(fā)展中可能遇到的問題。

一、商業(yè)銀行全面風(fēng)險管理理念

在全球知名的銀行監(jiān)管委員會中，其制定的巴塞爾協(xié)議將銀行日常經(jīng)營中面臨的金融風(fēng)險分為八類，這八類風(fēng)險分別是信用風(fēng)險、國家和轉(zhuǎn)移風(fēng)險、市場風(fēng)險、利率風(fēng)險、流動性風(fēng)險、操作風(fēng)險、法律風(fēng)險與聲譽(yù)風(fēng)險。在這八種商業(yè)銀行經(jīng)營風(fēng)險中，信用風(fēng)險、市場風(fēng)險與操作風(fēng)險是其主要面對的經(jīng)營風(fēng)險種類，而在這三種商業(yè)銀行勉勵的呢風(fēng)險中，信用風(fēng)險是其中帶來危機(jī)最大的一種風(fēng)險。在我國商業(yè)銀行的日常經(jīng)營中，銀行壞賬、不良貸款上升、資產(chǎn)質(zhì)量下降等等銀行遇到的不良經(jīng)營狀況都會影響對導(dǎo)致其自身信用風(fēng)險的不斷加深。在商業(yè)銀行面臨的市場風(fēng)險中，隨著我國近年來人民幣國際化程度的加深，商業(yè)銀行業(yè)應(yīng)格外關(guān)注市場價格、利率與匯率的實(shí)時變動，并通過隨時改變自身經(jīng)營策略的方式隨之采取最好的辦法進(jìn)行相關(guān)的應(yīng)對，以此保證商業(yè)銀行的正常運(yùn)轉(zhuǎn)。而在商業(yè)銀行面臨的操作風(fēng)險中，由于商業(yè)銀行自身內(nèi)部程序的不完善、由于人員操作問題帶來的相關(guān)損失所造成的商業(yè)銀行風(fēng)險逐漸引起了人們的注意。以上三種商業(yè)銀行所面臨的主要金融風(fēng)險都在銀行資本金的約束范圍內(nèi)，商業(yè)銀行可以通過相關(guān)辦法進(jìn)行具體的計(jì)算[1]。

隨著近年來國際金融業(yè)界出現(xiàn)的巨變，國際銀行監(jiān)管委員會根據(jù)目前國際金融形勢，提出了新巴塞爾協(xié)議。在國際銀行監(jiān)管委員會提出的新巴塞爾協(xié)議中，其對商業(yè)銀行的日常經(jīng)營中所面臨的風(fēng)險提出了明確的要求。此外，在國際金融系統(tǒng)中，由美國人提出的全面風(fēng)險管理框架的相關(guān)理論已經(jīng)初步完場，且取得了不小的實(shí)踐成果，這就給全球的商業(yè)銀行業(yè)界的相關(guān)安全發(fā)展指明了一條新的道路。

二、基于全面風(fēng)險管理框架下商業(yè)銀行風(fēng)險預(yù)警機(jī)制構(gòu)建的相關(guān)研究

（一）正確認(rèn)識商業(yè)銀行風(fēng)險管理

在全面風(fēng)險管理框架下商業(yè)銀行風(fēng)險預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建中，相關(guān)商業(yè)銀行需要將自身經(jīng)營中勉勵的風(fēng)險、收益、風(fēng)險偏好以及風(fēng)險策略多種風(fēng)險要素進(jìn)行緊密結(jié)合，并將這些要素結(jié)合成一個有機(jī)整體，以此減少商業(yè)銀行因操作失誤帶來的金融損失，增強(qiáng)商業(yè)銀行自身的抗風(fēng)險能力。在具體的實(shí)施過程中，相關(guān)商業(yè)銀行的管理人員應(yīng)重視商業(yè)銀行風(fēng)險管理的過程，并發(fā)動商業(yè)銀行的全體員工共同參與構(gòu)建相關(guān)預(yù)警機(jī)制，從而將商業(yè)銀行面臨的風(fēng)險幾率降到最低[2]。

（二）培育商業(yè)銀行風(fēng)險管理的土壤與文化

在全面風(fēng)險管理框架下商業(yè)銀行風(fēng)險預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建中，商業(yè)銀行可以通過在企業(yè)文化中植入風(fēng)險管理理念的方法，為商業(yè)銀行中風(fēng)險管理預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建提供生長的土壤。在商業(yè)銀行相關(guān)人員對風(fēng)險管理理念進(jìn)行貫徹時，應(yīng)將相關(guān)風(fēng)險理念在全體員工中形成一種相對思維與處事的方式，以此保證全面風(fēng)險管理框架下商業(yè)銀行風(fēng)險預(yù)警機(jī)制構(gòu)建的更好落實(shí)[3]。

（三）建立并健全商業(yè)銀行風(fēng)險管理組織體系

在全面風(fēng)險管理框架下商業(yè)銀行風(fēng)險預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建中，必須確定相應(yīng)的風(fēng)險管理組織體系，只有這樣才能避免商業(yè)銀行在風(fēng)險預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建中相關(guān)問題的出現(xiàn)。在具體的實(shí)施中，商業(yè)銀行應(yīng)借鑒國外成型的風(fēng)險管理組織體系，并根據(jù)我國具體國情，建設(shè)具有中國特色的商業(yè)銀行風(fēng)險管理組織體系。

（四）建立并健全商業(yè)銀行風(fēng)險管理制度體系與法律體系

在全面風(fēng)險管理框架下商業(yè)銀行風(fēng)險預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建中，相關(guān)的制度與法律體系至關(guān)重要。俗話說無規(guī)矩不成方圓，在商業(yè)銀行所面臨的激烈市場競爭中，只有具有規(guī)范的相關(guān)制度、嚴(yán)格的風(fēng)險管理手段才能真正的適應(yīng)商業(yè)銀行發(fā)展的而需求，最大程度上降低商業(yè)銀行日常經(jīng)營中所面臨的種種風(fēng)險[4]。

三、結(jié)論

隨著我國特色社會主義市場經(jīng)濟(jì)體制的不斷發(fā)展與完善，我國在世界經(jīng)濟(jì)中所發(fā)揮的作用也在不斷增強(qiáng)，在這種經(jīng)濟(jì)環(huán)境的趨勢下，我國商業(yè)銀行面臨著重大的機(jī)遇與挑戰(zhàn)，這也就使得全面風(fēng)險管理框架下商業(yè)銀行風(fēng)險預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建成為了我國商業(yè)銀行發(fā)展的的當(dāng)務(wù)之急。

參考文獻(xiàn)：

[1]田遠(yuǎn)，劉寧.全面風(fēng)險管理框架下商業(yè)銀行風(fēng)險預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建[J].蘭州大學(xué)學(xué)報（社會科學(xué)版），2013，01：108-113.

篇（6）

文章編號：1003―4625(2007)07－0023－04　中圖分類號：F830.2　文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A

一、引言

2006年12月11日，按照“人世”承諾，五年過渡期結(jié)束，中國銀行業(yè)全面對外開放，中外銀行之間的競爭將更加劇烈。而風(fēng)險管理能力是商業(yè)銀行的核心競爭力之一，一些國際活躍銀行之所以幾十年甚至上百年長盛不衰，是因?yàn)檫@些銀行在風(fēng)險管理上積累了豐富經(jīng)驗(yàn)，特別是它們的風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)隨著競爭環(huán)境的變化而不斷變革，為風(fēng)險管理奠定了牢固的基石。而國內(nèi)銀行業(yè)的風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)，和國際一流銀行相比，差距明顯，尚存在很多問題。銀行風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)的落后將帶來競爭上的明顯劣勢，因?yàn)椋浜蟮娘L(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)帶來的是風(fēng)險管理手段的落后，而風(fēng)險的失控對銀行的發(fā)展無疑是致命的。因此，適應(yīng)外部環(huán)境的變化，設(shè)計(jì)一個健全、有效的風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)，對商業(yè)銀行有效管理面臨的各類風(fēng)險，持續(xù)地提升風(fēng)險管理能力和核心競爭力具有重要意義。

然而，國內(nèi)關(guān)于商業(yè)銀行風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)的研究文獻(xiàn)卻相當(dāng)缺乏，直到近幾年才陸續(xù)有文章發(fā)表。但這些文獻(xiàn)有的只針對管理某一類風(fēng)險的組織結(jié)構(gòu)進(jìn)行研究分析，缺乏全面風(fēng)險管理的視角(李志剛，2003；蔣東明等，2004；賈曉菁，2005；黃明喜，2005；劉永兵，2006)；有的雖然著眼于整個銀行的風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)構(gòu)建，卻主要是從實(shí)務(wù)角度出發(fā)，缺乏應(yīng)有的理論基礎(chǔ)(王雪梅，2005；李正旺等，2005)。本文基于權(quán)變理論的研究視角，對構(gòu)建我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理的組織結(jié)構(gòu)進(jìn)行了探索，以期能為我國商業(yè)銀行組織結(jié)構(gòu)變革提供借鑒。

二、權(quán)變理論概述

權(quán)變理論產(chǎn)生于20世紀(jì)60―70年代的美國，強(qiáng)調(diào)權(quán)變的理論和方法，即強(qiáng)調(diào)隨機(jī)應(yīng)變之意。權(quán)變理論的基本觀點(diǎn)是有效組織的設(shè)計(jì)取決于環(huán)境的特性。洛什在60年代首次提出權(quán)變方法(Contingency―Approach)，其核心觀點(diǎn)認(rèn)為在企業(yè)管理中要依據(jù)企業(yè)所處內(nèi)外環(huán)境隨機(jī)應(yīng)變，而不存在“普遍適用、一成不變或最好的”管理理論和方法。代表人物之一盧森斯指出權(quán)變關(guān)系是兩個或兩個以上的變數(shù)所對應(yīng)的一種“IF－THEN”函數(shù)關(guān)系。在具體的管理實(shí)踐中，環(huán)境是自變量變數(shù)，如組織外部的社會經(jīng)濟(jì)條件、內(nèi)部環(huán)境等，對應(yīng)“IF”；而管理的模式、手段、技術(shù)，則是相應(yīng)環(huán)境下的因變量變數(shù)，即“THEN”。特定的管理情境對應(yīng)不同的管理方法，并且后者的有效性隨前者的不同而變化。不存在既適應(yīng)于特定環(huán)境而又能普遍應(yīng)用于各種環(huán)境的最佳方法。

根據(jù)權(quán)變理論，組織結(jié)構(gòu)按內(nèi)外環(huán)境的特點(diǎn)來設(shè)計(jì)，可分成不同的結(jié)構(gòu)模式。伍德沃德在其著作中指出，每種有類似目的和工藝技術(shù)的生產(chǎn)系統(tǒng)，都有其獨(dú)特的組織模式和管理原則。伯恩斯和斯托克的研究認(rèn)為：企業(yè)按照目標(biāo)、任務(wù)、工藝和外部環(huán)境可分為“穩(wěn)定型”和“適應(yīng)型”兩大基本類型。前者適宜采用“機(jī)械式”的組織形式――強(qiáng)調(diào)嚴(yán)格的組織規(guī)范、明確的任務(wù)、與權(quán)力對等的責(zé)任。后者則應(yīng)采用強(qiáng)調(diào)權(quán)宜應(yīng)變、系統(tǒng)內(nèi)部的相互關(guān)系、技能和經(jīng)驗(yàn)的“有機(jī)式”組織形式。洛什和勞倫斯在前任研究基礎(chǔ)上提出分類法，強(qiáng)調(diào)外界環(huán)境影響，用“分化”來表示一個企業(yè)適應(yīng)于外部環(huán)境而劃分為各個小單位的程度，“綜合”或“整體化”來表示協(xié)作和管理的統(tǒng)一。比較而言，整體化程度(集權(quán)程度)適應(yīng)于外部環(huán)境的企業(yè)往往較為成功。赫爾瑞格和斯洛坎則進(jìn)一步按市場變化、工藝、產(chǎn)品特性等條件將集權(quán)程度分為四種模式：事業(yè)部制、矩陣結(jié)構(gòu)模式、直線職能結(jié)構(gòu)以及總店控制式。權(quán)變理論強(qiáng)調(diào)，在進(jìn)行組織和管理時不存在一個最好的方法。分權(quán)并不一定比集權(quán)好；官僚機(jī)構(gòu)也并不都壞；明確清楚的目標(biāo)也不是總好；民主參與式的領(lǐng)導(dǎo)風(fēng)格也可能不適合于某些環(huán)境；而嚴(yán)格的控制在某些時候也可能是適宜的。總而言之，這完全取決于很多相互作用的內(nèi)部和外部的變量。管理的形式和方法必須根據(jù)組織的外部環(huán)境和內(nèi)部條件的具體情況而靈活選用，并隨著環(huán)境和條件的發(fā)展變化而隨機(jī)應(yīng)變。權(quán)變理論的最終目標(biāo)是提出最適合于具體情景的組織設(shè)計(jì)和管理活動。在一種環(huán)境條件下所運(yùn)行的組織運(yùn)作模式可能不適合另一種環(huán)境條件，不存在一個最佳的模式。

權(quán)變理論對商業(yè)銀行組織設(shè)計(jì)的意義非常大。現(xiàn)代商業(yè)銀行面臨的是一個迅速變化的外部環(huán)境，市場的風(fēng)云變幻會迅速地影響客戶的行為抉擇，銀行的經(jīng)營方略必須不斷調(diào)整，以順應(yīng)外部環(huán)境的變化，這就要求銀行的組織結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)應(yīng)符合這一基本要求。

三、基于權(quán)變理論的商業(yè)銀行風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)

(一)主要的環(huán)境影響因素

銀行環(huán)境指的是存在于銀行邊界之外的并對銀行具有潛在的或部分影響的所有因素，是環(huán)境中對銀行敏感的和必須對生存做出反應(yīng)的某些方面。近些年來，隨著我國金融乃至整個經(jīng)濟(jì)體系市場化和國際化程度的不斷加深，我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理所面臨的環(huán)境正在發(fā)生著深刻的變化，主要表現(xiàn)在市場環(huán)境的變化和監(jiān)管環(huán)境的變化。

1．市場環(huán)境變化。市場環(huán)境變化包括市場風(fēng)險環(huán)境變化和市場競爭環(huán)境變化兩個方面。首先，從市場風(fēng)險環(huán)境角度看，近年來，構(gòu)成金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險環(huán)境的三大風(fēng)險變量――利率、匯率和股票價格已實(shí)現(xiàn)或基本實(shí)現(xiàn)了市場化，其波動性和對金融機(jī)構(gòu)的影響正在發(fā)生很大變化。其次，從市場競爭環(huán)境角度看，2006年WTO過渡期結(jié)束后，我國銀行業(yè)全面開放，由此而帶來的國際競爭使得我國金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營環(huán)境的風(fēng)險更大。這一方面是由于競爭必然導(dǎo)致市場創(chuàng)新，而創(chuàng)新又必然伴隨著更大的風(fēng)險。另一方面，由于產(chǎn)品創(chuàng)新和風(fēng)險管理方面的顯著差距。我國金融機(jī)構(gòu)可能在國際競爭中處于劣勢，從而被迫進(jìn)入市場中風(fēng)險較大的一些領(lǐng)域，尤其是風(fēng)險承擔(dān)難以得到充分回報的那部分市場，因而風(fēng)險環(huán)境可能更加惡化。

2．監(jiān)管環(huán)境變化。自20世紀(jì)90年代中期以來，風(fēng)險監(jiān)管成為西方各發(fā)達(dá)國家金融業(yè)監(jiān)管的主流，主要表現(xiàn)在風(fēng)險資本監(jiān)管和風(fēng)險監(jiān)督檢查兩個方面。前者是基于資本約束風(fēng)險承擔(dān)和業(yè)務(wù)擴(kuò)展的基本功能，以敏感反映金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險承擔(dān)和風(fēng)險管理水平的監(jiān)管資本要求來促進(jìn)金融機(jī)構(gòu)加強(qiáng)風(fēng)險管理；后者則對金融機(jī)構(gòu)識別、衡量、控制和檢測風(fēng)險的整個風(fēng)險流程和組織架構(gòu)提出監(jiān)管要求并進(jìn)行持續(xù)的監(jiān)管檢查。風(fēng)險監(jiān)管的發(fā)展突出反映在2004年出臺的“巴塞爾新資本協(xié)議”中。新協(xié)議使

得“巴塞爾協(xié)議”作為風(fēng)險的國際協(xié)議得到了進(jìn)一步強(qiáng)化，它通過提高監(jiān)管資本要求對銀行風(fēng)險的敏感性，并利用內(nèi)部激勵、監(jiān)管檢查和市場約束三種力量來促進(jìn)銀行加強(qiáng)風(fēng)險管理。新協(xié)議覆蓋了金融機(jī)構(gòu)所面臨的主要風(fēng)險，反映了國際金融領(lǐng)域全面風(fēng)險管理發(fā)展的需要。新協(xié)議首次將包括法律風(fēng)險在內(nèi)的由人員、系統(tǒng)和業(yè)務(wù)流程以及外部事件引致的操作風(fēng)險納入到資本要求框架，使得資本協(xié)議所覆蓋的風(fēng)險范圍由1988年的信用風(fēng)險和1996年的交易賬戶市場風(fēng)險進(jìn)一步擴(kuò)展到金融機(jī)構(gòu)全面風(fēng)險。盡管我國宣布暫不實(shí)施新協(xié)議，但新協(xié)議畢竟是國際金融市場上重要的游戲規(guī)則，只要我們繼續(xù)參與經(jīng)濟(jì)全球化進(jìn)程和國際競爭，就不可避免地要受到它的影響，甚至制約，在銀行業(yè)全面開放的環(huán)境中更是如此。

總之，當(dāng)前對我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理組織影響最大的環(huán)境因素是WTO過渡期已經(jīng)結(jié)束，中外銀行競爭漸趨白熱化以及《巴塞爾新資本協(xié)議》所代表的更加嚴(yán)格的國際銀行業(yè)監(jiān)管。基于這些環(huán)境因素的影響，我們認(rèn)為，我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)的設(shè)計(jì)應(yīng)充分借鑒國際上先進(jìn)的風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)經(jīng)驗(yàn)，并適當(dāng)參考巴塞爾委員會關(guān)于風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)問題的有關(guān)規(guī)定，只有這樣才能為風(fēng)險管理構(gòu)建牢固的基石，盡快縮小與國際活躍銀行在風(fēng)險管理方面的差距，以期與外資銀行在競爭中一決高低。

(二)國際經(jīng)驗(yàn)借鑒

根據(jù)組織設(shè)計(jì)理論，組織結(jié)構(gòu)的整體設(shè)計(jì)包括三方面內(nèi)容：需要完成的工作活動、報告關(guān)系、部門組合。一是規(guī)定的工作活動。設(shè)立部門的目的是為了完成對組織有戰(zhàn)略意義的任務(wù)。為了完成組織認(rèn)為對其實(shí)現(xiàn)目標(biāo)有價值的任務(wù)，往往需要設(shè)立特定的部門。二是報告關(guān)系。通常也稱作指揮鏈，是一條連續(xù)的權(quán)力線，它將組織中所有的成員連接起來，并顯示誰應(yīng)該向哪位主管報告工作。三是部門組合方式。部門組合的方式包括職能型、事業(yè)部型、矩陣型、橫向型以及網(wǎng)絡(luò)型結(jié)構(gòu)等，每種類型的結(jié)構(gòu)都適用于不同的情景條件，滿足不同的需要，都是幫助管理者改進(jìn)組織效果的一種工具，其有效性如何取決于特定情景條件的要求。下面我們將通過分析巴塞爾委員會和全球風(fēng)險專業(yè)人員協(xié)會(GARP)和關(guān)于風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)的模型或規(guī)定，得到一些有益的啟示，供我國商業(yè)銀行借鑒。

1．巴塞爾委員會關(guān)于風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)問題的相關(guān)規(guī)定。巴塞爾委員會對風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)的規(guī)定散落于委員會出臺的幾個文件之中，如1997年9月《利率風(fēng)險管理規(guī)則》等。

經(jīng)過分析可以發(fā)現(xiàn)，巴塞爾委員會關(guān)于風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)的有關(guān)規(guī)定側(cè)重于操作層面，它把風(fēng)險管理組織看作一個由不同子系統(tǒng)組成的有機(jī)系統(tǒng)，而每一個相關(guān)部門只是這個有機(jī)系統(tǒng)中的節(jié)點(diǎn)。因而，一個風(fēng)險管理組織的有效與否既取決于每一個節(jié)點(diǎn)的正常運(yùn)作，又取決于整個有機(jī)系統(tǒng)的健康運(yùn)行。具體來看，有以下幾點(diǎn)值得我們借鑒。

(1)強(qiáng)調(diào)職責(zé)清晰、權(quán)責(zé)明確。委員會特別強(qiáng)調(diào)要在銀行內(nèi)部建立起一個職責(zé)清晰、權(quán)責(zé)明確的風(fēng)險管理機(jī)制。這既包括董事會與高級管理層之間的明確權(quán)責(zé)分工，又包括具體的風(fēng)險管理部門、業(yè)務(wù)部門、監(jiān)督部門獨(dú)立的、明確的職責(zé)規(guī)定。在強(qiáng)調(diào)清晰的職責(zé)的同時，巴塞爾委員會還強(qiáng)調(diào)董事會、高級管理層和審計(jì)機(jī)構(gòu)之間要進(jìn)行充分的交流與合作。

(2)強(qiáng)調(diào)風(fēng)險管理的系統(tǒng)性。委員會將有效的風(fēng)險管理組織看作一個由決策系統(tǒng)、信息系統(tǒng)、執(zhí)行系統(tǒng)和監(jiān)督系統(tǒng)組成的有機(jī)體系。風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)完善與否就在很大程度上取決于它所包含的各個子系統(tǒng)是否健全和有效運(yùn)作。任何一個子系統(tǒng)的失靈都有可能導(dǎo)致整個管理框架的失效。

(3)強(qiáng)調(diào)銀行內(nèi)部充分而有效的信息流動。委員會特別強(qiáng)調(diào)要建立一個完善的信息系統(tǒng)，進(jìn)而在銀行內(nèi)部形成一個有效的信息溝通渠道――包括信息上報、信息下達(dá)以及內(nèi)部信息的橫向流動。一個正確的風(fēng)險戰(zhàn)略的出臺在很大程度上依賴于其所能獲得的信息是否充分。而風(fēng)險戰(zhàn)略能否被正確執(zhí)行則受制于銀行內(nèi)部是否有一個充分的信息溝通渠道。對于審計(jì)監(jiān)督部門來講，沒有充分的信息就不能對風(fēng)險管理部門的成效進(jìn)行準(zhǔn)確評估，很難找出其存在的缺陷和不足。有效的信息溝通可以確保所有的工作人員都能充分理解其工作職責(zé)與責(zé)任，并保證相關(guān)信息能夠傳遞給適當(dāng)?shù)墓ぷ魅藛T，從而使風(fēng)險管理的各個環(huán)節(jié)正常運(yùn)行。銀行內(nèi)部信息的順暢流通在很大程度上取決于銀行信息系統(tǒng)是否完善。因而，從某種意義上來講，信息系統(tǒng)是有效風(fēng)險管理框架的基礎(chǔ)和前提。

(4)強(qiáng)調(diào)對風(fēng)險管理進(jìn)行必要的監(jiān)督。委員會認(rèn)為銀行業(yè)是一個動態(tài)的、快速變化的行業(yè)，銀行面臨的風(fēng)險也是不斷變化的，因此，銀行必須不斷改進(jìn)風(fēng)險管理體系以保持其有效性。而這就需要銀行根據(jù)不斷變動的內(nèi)部和外部環(huán)境對風(fēng)險管理進(jìn)行持續(xù)的監(jiān)督和評估。鑒于此，委員會突出強(qiáng)調(diào)銀行內(nèi)部應(yīng)建立一個獨(dú)立的第三方來對風(fēng)險管理進(jìn)行評價和監(jiān)督，以確保風(fēng)險管理戰(zhàn)略得到貫徹落實(shí)，并對風(fēng)險管理的成效作出獨(dú)立的評估。

2．GARP關(guān)于風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)的模型及啟示。風(fēng)險管理的組織模型是風(fēng)險管理基礎(chǔ)中的基礎(chǔ)。GARP在對傳統(tǒng)的風(fēng)險管理組織模型進(jìn)行分析后，提出了一個改進(jìn)模型。

GARP推崇的風(fēng)險管理組織模型特別強(qiáng)調(diào)四個方面的要求。第一，強(qiáng)調(diào)了董事會在風(fēng)險管理中的突出地位和重要作用。一方面，突出了董事會在風(fēng)險管理中的特殊地位；另一方面，強(qiáng)調(diào)了首席風(fēng)險官對董事會的緊密責(zé)任關(guān)系。第二，強(qiáng)調(diào)了首席風(fēng)險官對各種風(fēng)險的統(tǒng)籌管理，各種風(fēng)險管理部門(信用、市場和操作風(fēng)險)的領(lǐng)導(dǎo)對首席風(fēng)險官有直接的匯報線。第三，強(qiáng)調(diào)了操作風(fēng)險管理的重要性。第四，強(qiáng)調(diào)了風(fēng)險組合分析的重要性。從職責(zé)上來看，風(fēng)險組合分析除了負(fù)責(zé)風(fēng)險政策制定之外，還負(fù)責(zé)檢查較差的風(fēng)險問題以及對資產(chǎn)配置、風(fēng)險調(diào)整性能測量或新產(chǎn)品進(jìn)行分析。

從全球銀行業(yè)風(fēng)險管理的發(fā)展趨勢來看，GARP所提議的全面風(fēng)險管理框架正被越來越多的銀行所接受，并被逐步印證。GARP在設(shè)計(jì)全面風(fēng)險管理框架和安排風(fēng)險管理職責(zé)時遵循了三項(xiàng)原則，即穩(wěn)健性、系統(tǒng)性、分散與集中相統(tǒng)一。

(1)穩(wěn)健性。GARP認(rèn)為，風(fēng)險管理框架的穩(wěn)健性源自于它的簡樸和自上而下的風(fēng)險解決辦法。風(fēng)險管理系統(tǒng)一定要確保透明、可信、及時和可操作才能實(shí)現(xiàn)穩(wěn)健性。為此，風(fēng)險管理系統(tǒng)不能過于復(fù)雜，系統(tǒng)愈復(fù)雜，信息的傳遞速度愈慢，信息失真的概率就愈大，出現(xiàn)問題的可能性也就愈大。

(2)系統(tǒng)性。一個有效的風(fēng)險管理框架絕非單純的一個模型就可實(shí)現(xiàn)。它是一個融合了策略、程序、基礎(chǔ)設(shè)施和環(huán)境四方面因素的有機(jī)系統(tǒng)。因此，風(fēng)險管理體系的有效與否除了取決于框架本身，還要受到基礎(chǔ)設(shè)施和環(huán)境因素的制約。

(3)分散與集中相統(tǒng)一。GARP認(rèn)為，為了提高風(fēng)險管理的效率和水平，不同類型的金融風(fēng)險應(yīng)由不同的部門來負(fù)責(zé)。這就是分散管理。與此同時，該組織又強(qiáng)調(diào)不同的風(fēng)險管理部門最終都應(yīng)直接向首席風(fēng)險官負(fù)責(zé)，由首席風(fēng)險官統(tǒng)籌規(guī)劃，即實(shí)現(xiàn)風(fēng)險的集中管理。風(fēng)險的分散管理有利于各相關(guān)部門集中

力量將各類風(fēng)險控制好，而風(fēng)險的集中管理則有利于從整體上把握銀行面臨的全部風(fēng)險，從而將風(fēng)險策略與商業(yè)策略統(tǒng)一起來。因此，在實(shí)際工作中應(yīng)當(dāng)實(shí)現(xiàn)分散與集中的有機(jī)統(tǒng)一。

(三)設(shè)計(jì)原則

基于以上分析，一個有效的商業(yè)銀行風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)應(yīng)當(dāng)遵循以下原則：

1．全面性原則。風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)應(yīng)該涵蓋銀行所有業(yè)務(wù)和所有環(huán)節(jié)中的一切風(fēng)險，能夠識別銀行面臨的一切風(fēng)險。

2．一致性原則。銀行在構(gòu)建風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)時，應(yīng)確保其風(fēng)險管理目標(biāo)與業(yè)務(wù)發(fā)展目標(biāo)的一致性。風(fēng)險管理的目的在于為業(yè)務(wù)發(fā)展提供一個健康的環(huán)境和內(nèi)部機(jī)制，而不是抑制業(yè)務(wù)的發(fā)展。

3．獨(dú)立性原則。包括三個方面的內(nèi)容，即董事會與高級管理層之間風(fēng)險管理職責(zé)的獨(dú)立性、專門的風(fēng)險管理部門獨(dú)立于業(yè)務(wù)部門、獨(dú)立的風(fēng)險管理評估監(jiān)督部門。但獨(dú)立性原則并不排斥部門之間的交流與合作。

4．權(quán)威性原則。風(fēng)險管理部門和風(fēng)險管理評估監(jiān)督部門應(yīng)具有高度權(quán)威性，盡可能不受外部因素的干擾，以保持其客觀、公正。

5．垂直管理原則。要求商業(yè)銀行董事會和高級管理層應(yīng)當(dāng)充分認(rèn)識到自身對內(nèi)部控制所承擔(dān)的責(zé)任。要求銀行風(fēng)險管理組織結(jié)構(gòu)應(yīng)保證相關(guān)信息能夠自上而下及時傳遞給適當(dāng)?shù)墓ぷ魅藛T。

6．互通性原則。要求銀行建立一個完善的信息系統(tǒng)，在銀行內(nèi)部形成一個有效的信息溝通渠道――包括信息上報、信息下達(dá)以及內(nèi)部信息的橫向流動。

7．程序性原則。要求商業(yè)銀行風(fēng)險管理應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵循事前授權(quán)審批、事中執(zhí)行和事后審計(jì)監(jiān)督三道程序。

8．分散與集中相統(tǒng)一原則。要求不同類型的金融風(fēng)險應(yīng)由不同的部門來負(fù)責(zé)，與此同時，不同的風(fēng)險管理部門最終都應(yīng)直接向高層的首席風(fēng)險官負(fù)責(zé)，由首席風(fēng)險官統(tǒng)籌規(guī)劃。

篇（7）

一、商業(yè)銀行風(fēng)險管理的新變化

金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心，銀行業(yè)是金融的重要組成部分。商業(yè)銀行的基本使命就是以承擔(dān)風(fēng)險和管理風(fēng)險來獲取收益。美國花旗銀行前總裁沃特·瑞斯頓曾指出:“銀行家的任務(wù)就是風(fēng)險管理,簡言之,這也是銀行的全部業(yè)務(wù)。”

隨著整個風(fēng)險管理領(lǐng)域的迅速發(fā)展,商業(yè)銀行風(fēng)險管理也在不斷發(fā)生變化,從而現(xiàn)代風(fēng)險管理也表現(xiàn)出與傳統(tǒng)風(fēng)險管理不同的特點(diǎn)。主要表現(xiàn)為風(fēng)險管理環(huán)境和風(fēng)險管理方法的改變。

（一）風(fēng)險管理環(huán)境變化

近年來隨著我國金融體制改革的深入推進(jìn)，我國利率、匯率及股票價格市場化進(jìn)程不斷加快,如何應(yīng)對市場化條件下這三大風(fēng)險變量的變化，對商業(yè)銀行的風(fēng)險管理提出了更高的要求。同時,隨著金融業(yè)內(nèi)部的行業(yè)結(jié)構(gòu)整合力度的加大，銀行、證券、保險、信托等行業(yè)混業(yè)經(jīng)營的趨勢越來越明顯，出現(xiàn)了一些集銀行、證券、保險、信托業(yè)務(wù)于一身的集團(tuán)化金融機(jī)構(gòu),在我國當(dāng)前仍實(shí)行金融業(yè)分業(yè)監(jiān)管的體制下，無疑使商業(yè)銀行所面臨的風(fēng)險更加多樣化和復(fù)雜化。

隨著我國加入世界貿(mào)易組織，2006年我國銀行業(yè)全面開放,由此而帶來的國際競爭將使得我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理面臨著更為嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)。激烈的市場競爭導(dǎo)致了市場大量創(chuàng)新金融產(chǎn)品的出現(xiàn)，金融創(chuàng)新產(chǎn)品的出現(xiàn)，使得市場的結(jié)構(gòu)更加復(fù)雜，商業(yè)銀行理解和認(rèn)知新產(chǎn)品的難度也隨之加大。

（二）風(fēng)險量化度量和管理方法的革命

傳統(tǒng)的風(fēng)險管理主要采用管理的主觀經(jīng)驗(yàn)判斷和定性分析的方法，缺乏科學(xué)的定量分析方法及手段，較少使用風(fēng)險的量化模型，難以解決當(dāng)前金融市場出現(xiàn)的各種新情況和新問題。隨著現(xiàn)代金融理論的發(fā)展以及金融創(chuàng)新速度的加快，風(fēng)險度量和管理這一領(lǐng)域正經(jīng)歷著一場革命性的變化，尤其VaR、CSFP、KMV等大量先進(jìn)的現(xiàn)代風(fēng)險管理技術(shù)與工具的出現(xiàn)。這些風(fēng)險管理技術(shù)的出現(xiàn)才使風(fēng)險定價、信用衍生產(chǎn)品和資產(chǎn)證券化以及金融機(jī)構(gòu)整體經(jīng)濟(jì)資本配置和全面風(fēng)險管理得以迅速發(fā)展，風(fēng)險管理決策的科學(xué)性不斷增強(qiáng)。

二、我國現(xiàn)行銀行風(fēng)險管理的缺陷

近幾年來，我國的銀行在風(fēng)險管理方面取得了長足進(jìn)步，各銀行高級管理層不再只盯著貸款業(yè)務(wù)，風(fēng)險部門不再只擅長于管理風(fēng)險，交易人員也不會談衍生產(chǎn)品而色變。但是與國外同行相比，我國銀行還存在較大的差距。主要表現(xiàn)在以下幾個方面：

（一）銀行風(fēng)險管理的組織架構(gòu)還不完善

在我國，許多銀行并沒有制定科學(xué)合理的風(fēng)險治理規(guī)劃，一些銀行在組織結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)上也存在缺陷。盡管大多數(shù)銀行在表面上已經(jīng)建立了多種風(fēng)險類型的管理委員會，但他們的風(fēng)險管理委員會在數(shù)量上要么太多，要么不足，而且都沒有明確各自的職能和責(zé)任。由于各委員會的職能和責(zé)任劃分不夠明確，也就難以避免管理上的重疊與缺口。

（二）風(fēng)險管理信息系統(tǒng)建設(shè)滯后

風(fēng)險管理信息系統(tǒng)是風(fēng)險管理的主要依據(jù)，是提高風(fēng)險管理水平的有力的技術(shù)保證。但是，由于我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理的起步時間較晚，導(dǎo)致積累的相關(guān)基礎(chǔ)數(shù)據(jù)不足。同時,由于我國還沒有建立起完善的公司治理結(jié)構(gòu)和信息披露制度,使得不少企業(yè)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)存在基礎(chǔ)數(shù)據(jù)收集困難、公布出來的數(shù)據(jù)存在一定程度的失真等問題。而且，我國商業(yè)銀行在信息系統(tǒng)開發(fā)上缺乏前瞻性和不連續(xù)性,這些都制約了風(fēng)險管理模型的建立。

（三）風(fēng)險量化管理技術(shù)落后

目前，我國商業(yè)銀行在風(fēng)險管理技術(shù)方面還停留在最初階段。雖然有少數(shù)銀行自主開發(fā)出了模型，但都很簡單，而且并未得到實(shí)踐的檢驗(yàn)。一些關(guān)鍵風(fēng)險管理參數(shù)及計(jì)量模型，如預(yù)期損失（EL）、經(jīng)濟(jì)資本（EC）、風(fēng)險調(diào)整后收益（RAROC）等并沒有被大部分商業(yè)銀行所采用，商業(yè)銀行的市場風(fēng)險管理更多停留在制度建設(shè)與資金計(jì)劃層面，一些先進(jìn)的風(fēng)險量化模型與技術(shù)還沒有得到普及與有效應(yīng)用。

（四）風(fēng)險管理工具缺乏

自上個世紀(jì)70年代以來，國際金融衍生產(chǎn)品市場發(fā)展迅速，已成為商業(yè)銀行規(guī)避風(fēng)險、獲取收益的重要工具，促進(jìn)了金融市場穩(wěn)定發(fā)展和金融創(chuàng)新的開展。然而，目前我國既缺乏成熟的金融衍生品市場為商業(yè)銀行提供對沖利率風(fēng)險、匯率風(fēng)險、信用風(fēng)險的平臺，也沒有成熟的資產(chǎn)證券化市場供商業(yè)銀行通過貸款證券化、貸款出售轉(zhuǎn)移風(fēng)險。衍生金融產(chǎn)品的缺乏,極大限制了我國商業(yè)銀行通過多樣化資產(chǎn)組合來降低風(fēng)險的可能性,明顯制約了我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理的現(xiàn)代化進(jìn)程。

三、加強(qiáng)我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理的途徑

（一）完善商業(yè)銀行的治理結(jié)構(gòu)

公司治理是對公司的管理層、董事會、股東和其他利益相關(guān)者之間權(quán)利與責(zé)任的制度安排。治理結(jié)構(gòu)是商業(yè)銀行風(fēng)險管理的原動力。公司治理從根本上決定了管理層和董事會在公司管理活動中的基本行為方式和利益關(guān)系,是商業(yè)銀行實(shí)現(xiàn)全面有效的風(fēng)險管理的決定性因素。良好的治理結(jié)構(gòu)是商業(yè)銀行開展風(fēng)險管理工作的前提條件。我國商業(yè)銀行可以借鑒國際上先進(jìn)銀行的做法，在制度上建立起現(xiàn)代治理結(jié)構(gòu)和有效的內(nèi)控體系，這包括建立起有效的風(fēng)險管理體系、嚴(yán)格的內(nèi)審制度以及獨(dú)立董事制度等。

（二）加強(qiáng)對現(xiàn)代風(fēng)險管理知識和技術(shù)的學(xué)習(xí)

20世紀(jì)90年代以來，伴隨著現(xiàn)代金融理論知識的不斷發(fā)展以及金融創(chuàng)新速度的加快，出現(xiàn)了大量先進(jìn)的風(fēng)險管理技術(shù)與工具，使整個金融體系運(yùn)行的穩(wěn)定性得到了很大的提高。是否采用科學(xué)先進(jìn)的風(fēng)險管理技術(shù)與工具，已經(jīng)成為反映風(fēng)險管理能力高低的重要標(biāo)志之一。從實(shí)踐來看，國外先進(jìn)銀行在風(fēng)險管理技術(shù)方面都具有雄厚的實(shí)力和巨大的優(yōu)勢。因此，我們必須不斷學(xué)習(xí)西方先進(jìn)的商業(yè)銀行風(fēng)險度量和管理技術(shù)，尤其是建立現(xiàn)代風(fēng)險度量方法和現(xiàn)代風(fēng)險度量模型，開發(fā)適合我國國情的風(fēng)險計(jì)量工具。新晨

（三）加快風(fēng)險管理信息系統(tǒng)建設(shè)

篇（8）

一，商業(yè)銀行風(fēng)險管理與董事會的關(guān)系

銀行運(yùn)用的是資金，撬動的是信用，經(jīng)營的是風(fēng)險。因此，風(fēng)險治理和風(fēng)險管理是銀行管理的頭等大事。銀行風(fēng)險治理的重要性在次貸所引起的全球金融危機(jī)之后日益凸顯出來。金融危機(jī)所暴露的銀行管理一個重要問題是，受年度業(yè)績壓力、績效考核、薪酬機(jī)制的影響，高級管理層在很多情況下往往過多地追求短期利益-在此情況下，如果董事會不能代表股東發(fā)揮在銀行風(fēng)險管理中的指導(dǎo)和監(jiān)督作用，股東的長期利益便很難得到保障。金融危機(jī)中很多出現(xiàn)問題銀行，其沒能很好管理和控制風(fēng)險的根源之一便是董事會在風(fēng)險治理中沒有發(fā)揮其最主要的和最終的風(fēng)險指導(dǎo)和監(jiān)督的職責(zé)。因此，建立或完善良好的風(fēng)險治理機(jī)制，加強(qiáng)、完善和提升董事會在風(fēng)險管控中的作用，是包括中國銀行在內(nèi)的全球金融業(yè)刻不容緩的事情。

1.風(fēng)險管理與董事會的關(guān)系

1999年，由英格蘭及威爾士特許會計(jì)師協(xié)會(簡稱ICAEW)以尼格爾.特恩布爾維主席的十人工作小組公布的《內(nèi)部控制：綜合準(zhǔn)則董事指南》首次將內(nèi)部控制與風(fēng)險管理相提并論，為公司及其董事會提供了明確、具體、可行性強(qiáng)的內(nèi)部控制指導(dǎo)意見。例如，“風(fēng)險管理是董事會的集體責(zé)任……董事會最終要對內(nèi)部控制負(fù)責(zé)”等。2003年，特雷德韋委員會了《企業(yè)風(fēng)險管理框架》討論稿，將風(fēng)險管理定義為：企業(yè)風(fēng)險管理是由企業(yè)董事會、管理層和其他員工共同參與的，應(yīng)用于企業(yè)戰(zhàn)略制定和企業(yè)內(nèi)部各層次、部門識別可能對企業(yè)造成影響的事項(xiàng)，并在其風(fēng)險偏好范圍內(nèi)管理風(fēng)險，為企業(yè)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)提供合理保證的過程。

風(fēng)險管理做不好，董事會負(fù)有相當(dāng)大的責(zé)任。2002年美國《財(cái)富》雜志調(diào)查美國企業(yè)失敗的原因，大部分都與董事會及CEO的決策失誤密切相關(guān)。由此可見，一般企業(yè)中(特別是西方國家)風(fēng)險管理成為了進(jìn)行公司治理的重要一環(huán)，負(fù)有決策與監(jiān)督職能的董事會在其中起著提綱挈領(lǐng)的關(guān)鍵作用。

2.商業(yè)銀行風(fēng)險管理的特殊性

金融機(jī)構(gòu)是風(fēng)險的“聚居地”，商業(yè)銀行尤為突出。風(fēng)險管理早已是商業(yè)銀行日常經(jīng)營管理中的重要部分，滲透入銀行的各個方面。商業(yè)銀行本身就是經(jīng)營風(fēng)險的機(jī)構(gòu)，要承擔(dān)風(fēng)險，并從風(fēng)險中獲取收益，同時承擔(dān)風(fēng)險也有損失的可能，所以利益相關(guān)各方的責(zé)任、權(quán)力和利益都包括在風(fēng)險治理這個概念里面。

一般地。商業(yè)銀行不但面臨著利率風(fēng)險、匯率風(fēng)險、法律風(fēng)險、國家風(fēng)險等市場上普通企業(yè)都將遭遇的風(fēng)險類型，由于其經(jīng)營貨幣流通的特殊性質(zhì)，流動性風(fēng)險、信用風(fēng)險等風(fēng)險形式表現(xiàn)顯著，歷來是有關(guān)商業(yè)銀行研究的重點(diǎn)。從內(nèi)部機(jī)制上嚴(yán)格控制風(fēng)險的滋生與擴(kuò)散是銀行管理的重要課題，商業(yè)銀行在公司治理方面對風(fēng)險管理具有相當(dāng)重要的作用。

二、商業(yè)銀行董事會的風(fēng)險管理責(zé)任分析

為了同時在制度與機(jī)制控制、職責(zé)履行上貫徹風(fēng)險管理，并基于商業(yè)銀行的內(nèi)部治理機(jī)制考慮，筆者認(rèn)為，商業(yè)銀行董事會的風(fēng)險管理責(zé)任可以主要從內(nèi)部組織體系與職責(zé)分配兩方面加以實(shí)現(xiàn)。

1.商業(yè)銀行風(fēng)險管理體制下的組織體系

一個合理、科學(xué)、風(fēng)險嚴(yán)控的商業(yè)銀行內(nèi)部風(fēng)險管理組織體系可以被分為三個層級：第一層，董事會與風(fēng)險管理委員會，是風(fēng)險管理的最高層，制定和處理有關(guān)風(fēng)險的戰(zhàn)略級事務(wù)，決定和引領(lǐng)管理層和基層的風(fēng)險管理工作方向-第二層，風(fēng)險管理部，風(fēng)險管理委員會下設(shè)的、獨(dú)立于日常交易管理的實(shí)務(wù)部門，作為專門的組織負(fù)責(zé)具體金融風(fēng)險管理策略的制定和工作的協(xié)調(diào)、實(shí)施，它的兩個分部――戰(zhàn)略組和監(jiān)控組，分別負(fù)責(zé)風(fēng)險管理政策、制度、風(fēng)險度量模型和標(biāo)準(zhǔn)的制定及具體管理實(shí)施，監(jiān)督控制經(jīng)濟(jì)主體內(nèi)部金融風(fēng)險和評估各業(yè)務(wù)部門的風(fēng)險管理業(yè)績等，第三層，業(yè)務(wù)系統(tǒng)，與整個經(jīng)濟(jì)主體的金融風(fēng)險管理狀況直接相關(guān)，具體負(fù)責(zé)本業(yè)務(wù)部門的風(fēng)險管理操作，它既與第二層級的風(fēng)險管理部相獨(dú)立，又與其建立有機(jī)聯(lián)系。執(zhí)行風(fēng)險管理不制定的有關(guān)風(fēng)險管理制度和策略，并給予支持和協(xié)助，如及時向風(fēng)險管理部匯報、反饋有關(guān)信息等。

篇（9）

當(dāng)今銀行業(yè)正朝著經(jīng)營國際化、業(yè)務(wù)全能化方向發(fā)展，銀行經(jīng)營涉及的風(fēng)險也日益呈現(xiàn)出多樣化、復(fù)雜化趨勢。在業(yè)務(wù)經(jīng)營過程中，商業(yè)銀行面臨著信用風(fēng)險、市場風(fēng)險、流動性風(fēng)險等多種類型的風(fēng)險。同時，金融管制的放松、金融業(yè)的逐步開放以及市場競爭的激化也促使銀行更多地涉足高風(fēng)險領(lǐng)域。因此，完善的風(fēng)險管理無疑成為保證商業(yè)銀行持續(xù)穩(wěn)健發(fā)展的關(guān)鍵。

一、商業(yè)銀行風(fēng)險概念及影響因素

所謂商業(yè)銀行風(fēng)險，是指商業(yè)銀行在經(jīng)營中由于各種不確定因素的存在而招致經(jīng)濟(jì)損失的可能性。根據(jù)巴塞爾銀行監(jiān)管委員會1997年公布的《有效銀行監(jiān)管的核心原則》，商業(yè)銀行面臨的主要風(fēng)險可分為八種類型：信用風(fēng)險、市場風(fēng)險、利率風(fēng)險、流動性風(fēng)險、操作風(fēng)險、法律風(fēng)險、國家和轉(zhuǎn)移風(fēng)險以及聲譽(yù)風(fēng)險。商業(yè)銀行風(fēng)險的產(chǎn)生，是多種因素共同作用的結(jié)果，其中宏觀環(huán)境、行業(yè)環(huán)境和銀行內(nèi)部的微觀環(huán)境變化，是導(dǎo)致商業(yè)銀行風(fēng)險產(chǎn)生的重要因素。

1、宏觀環(huán)境的影響

國家宏觀經(jīng)濟(jì)中的通貨膨脹、通貨緊縮和經(jīng)濟(jì)周期等是商業(yè)銀行的主要風(fēng)險來源。宏觀經(jīng)濟(jì)政策同時也影響了一國的貨幣供應(yīng)量、投資水平與結(jié)構(gòu)以及外匯流動等，這些因素直接或間接地影響了商業(yè)銀行的盈利與安全。而金融監(jiān)管當(dāng)局為了實(shí)現(xiàn)安全性、穩(wěn)定性和結(jié)構(gòu)性的三大目標(biāo)，必然會加強(qiáng)對商業(yè)銀行的監(jiān)管，其監(jiān)管的方式、力度和效果等構(gòu)成了商業(yè)銀行主要的風(fēng)險環(huán)境因素。

2、行業(yè)環(huán)境的影響

市場形勢變化多端主要表現(xiàn)為兩個方面：一是產(chǎn)品市場供求關(guān)系、產(chǎn)品生命周期、產(chǎn)品價格以及資源等變量難以估計(jì)；二是金融市場上的資金供求、利率和匯率等市場變量難以預(yù)測。商業(yè)銀行在這種變化的市場中經(jīng)營，必然也承擔(dān)了相應(yīng)的風(fēng)險。商業(yè)銀行的市場競爭主要表現(xiàn)為兩個方面：一是來自銀行業(yè)外部的競爭，我國的體外資金循環(huán)在很大程度上反映了外部競爭的存在；二是來自銀行業(yè)內(nèi)部的競爭，無論是有序的激烈競爭還是無序的競爭均會增加商業(yè)銀行的經(jīng)營成本，增大盈利的不確定性。

3、微觀環(huán)境的影響

從微觀角度看，商業(yè)銀行的經(jīng)營風(fēng)險還表現(xiàn)在銀行內(nèi)部的管理體制、經(jīng)營戰(zhàn)略、管理效率和人員素質(zhì)等方面。商業(yè)銀行自身的經(jīng)營方針、內(nèi)部組織機(jī)構(gòu)建設(shè)、人員素質(zhì)及內(nèi)部控制機(jī)制等都在一定程度上決定著商業(yè)銀行風(fēng)險的大小。

二、我國商業(yè)銀行風(fēng)險控制的現(xiàn)狀及問題

1、我國商業(yè)銀行風(fēng)險控制現(xiàn)狀

我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理體系對不同風(fēng)險進(jìn)行了管理和控制，從一定程度上預(yù)防和控制了商業(yè)銀行的風(fēng)險，主要表現(xiàn)為以下幾點(diǎn)。

（1）加強(qiáng)風(fēng)險管理已成為商業(yè)銀行的共識。改革開放以后，隨著人們對銀行性質(zhì)認(rèn)識的加深和意識的提高，商業(yè)銀行加強(qiáng)了對風(fēng)險的研究，并積極采取措施防范和化解風(fēng)險。特別是隨著《中國人民銀行法》和《商業(yè)銀行法》的頒布實(shí)施，各商業(yè)銀行開始逐步認(rèn)識到風(fēng)險管理的重要性，把風(fēng)險管理作為商業(yè)銀行管理的重要工作來抓。

（2）商業(yè)銀行風(fēng)險管理逐步走上定量分析的軌道。商業(yè)銀行風(fēng)險管理逐步走上定量分析的軌道主要體現(xiàn)在資產(chǎn)負(fù)債指標(biāo)管理、流動性指標(biāo)管理以及推行貸款五級分類法；制定企業(yè)信用評級方法；編制貸款方式風(fēng)險權(quán)數(shù)表、抵押貸款額計(jì)算表、信貸資產(chǎn)風(fēng)險表計(jì)算等方面。并通過對貸款方式、貸款對象衡量貸款風(fēng)險度；以貸款風(fēng)險度為標(biāo)準(zhǔn)險度管理；貸款形態(tài)進(jìn)行量化，用加權(quán)系數(shù)確定貸款審批權(quán)限，實(shí)現(xiàn)貸款風(fēng)險度管理。

（3）各商業(yè)銀行風(fēng)險管理初見成效。以率先實(shí)施貸款風(fēng)險管理的深圳農(nóng)業(yè)銀行和交通銀行為例，這兩家商業(yè)銀行通過實(shí)施風(fēng)險管理，信貸資產(chǎn)質(zhì)量明顯提高，減少了呆賬貸款的發(fā)生，有效地降低了信貸風(fēng)險。實(shí)施資產(chǎn)風(fēng)險管理第一年，深圳農(nóng)業(yè)銀行的貸款綜合風(fēng)險度為0.56，到1998年下降為0.46，近幾年仍在繼續(xù)下降。其他幾家主要商業(yè)銀行，特別是股份制商業(yè)銀行的風(fēng)險管理成果也已初見成效。

（4）商業(yè)銀行內(nèi)部風(fēng)險約束和制衡機(jī)制不斷完善。目前，我國國有獨(dú)資商業(yè)銀行與其他股份制商業(yè)銀行均建立了各種風(fēng)險管理措施和制度，充分發(fā)揮股東大會、董事會、監(jiān)事會在風(fēng)險管理中的主體作用；通過設(shè)立各種不同職能的專門委員會如貸款委員會，強(qiáng)化內(nèi)部管理，防范風(fēng)險；中國各大中型商業(yè)銀行普遍推行了信貸授權(quán)授信制度，對商業(yè)銀行的各級分支機(jī)構(gòu)的權(quán)限進(jìn)行科學(xué)界定，控制風(fēng)險；建立健全包括審貸分離、貸款三查、貸款五級分類在內(nèi)的其他各種內(nèi)控制度。

2、我國商業(yè)銀行風(fēng)險控制存在的主要問題

我國商業(yè)銀行長期以來資本充足率低，不良資產(chǎn)率居高不下，究其原因主要是我國的商業(yè)銀行風(fēng)險管理還存在諸多問題。

（1）風(fēng)險管理文化缺失。我國商業(yè)銀行在風(fēng)險管理上出現(xiàn)問題，很大程度上不是因?yàn)槿狈︼L(fēng)險管理系統(tǒng)、政策和程序，而是風(fēng)險管理文化的缺失不能使這些系統(tǒng)、政策和程序真正發(fā)揮應(yīng)有的作用。其具體表現(xiàn)為：一是不能正確處理業(yè)務(wù)發(fā)展和風(fēng)險管理的關(guān)系；二是風(fēng)險管理理念不全面，仍以信用風(fēng)險管理為主，對市場風(fēng)險、系統(tǒng)風(fēng)險和操作風(fēng)險重視不夠；三是沒有全員風(fēng)險管理和銀行業(yè)務(wù)全過程風(fēng)險管理的意識。

（2）內(nèi)控管理機(jī)制不完善。我國商業(yè)銀行在內(nèi)部控制方面還比較薄弱，還不能完全適應(yīng)防范和化解金融風(fēng)險的需要，不能適應(yīng)銀行審慎經(jīng)營和銀行業(yè)監(jiān)管的需要。這主要表現(xiàn)為：各銀行在業(yè)務(wù)發(fā)展的過程中，內(nèi)控制度建設(shè)相對滯后的情況較為突出，制度的更新滯后于業(yè)務(wù)的更新和經(jīng)營條件的變化，銀行內(nèi)部缺乏一個統(tǒng)一完整的內(nèi)部控制法規(guī)制度及操作規(guī)則，不少制度規(guī)定有粗略化、大致化、模糊化的現(xiàn)象。

（3）高素質(zhì)風(fēng)險管理人才匱乏。現(xiàn)代風(fēng)險控制知識含量高、技術(shù)性強(qiáng)，它要求銀行從事現(xiàn)代風(fēng)險管理的人員必須具備很高的綜合素質(zhì)，受過嚴(yán)格的專業(yè)訓(xùn)練，才能勝任本職工作。而我國商業(yè)銀行符合此要求的風(fēng)險管理人員十分匱乏，風(fēng)險管理人員數(shù)量較少，缺乏精通風(fēng)險管理理論和風(fēng)險計(jì)量技術(shù)的專業(yè)人才，金融工程師或金融科學(xué)家更是鳳毛麟角，沒有形成職業(yè)化的風(fēng)險管理人才隊(duì)伍。

（4）缺乏有效的公司治理結(jié)構(gòu)。我國商業(yè)銀行尤其是國有銀行仍缺乏有效的公司治理結(jié)構(gòu)，銀行的所有者、管理者和經(jīng)營者之間缺乏嚴(yán)格的可實(shí)施的監(jiān)督制約機(jī)制。監(jiān)事會難以對董事、高管層及公司財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行有效監(jiān)督，董事會難以對高管等經(jīng)營者進(jìn)行有效監(jiān)控，總公司難以對分支機(jī)構(gòu)的經(jīng)營進(jìn)行有效監(jiān)控。

三、我國商業(yè)銀行風(fēng)險控制應(yīng)采取的基本對策

在WTO框架下，隨著我國銀行業(yè)的全面開放，銀行業(yè)的競爭必將愈演愈烈，而商業(yè)銀行的核心競爭力之一就轉(zhuǎn)移到了風(fēng)險管理水平上。因此，研究我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理的對策，不僅對解決我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理存在的問題，有著十分現(xiàn)實(shí)的意義，而且對我國商業(yè)銀行未來長遠(yuǎn)構(gòu)建核心競爭優(yōu)勢，同樣有著非常重要的理論和現(xiàn)實(shí)意義。

1、完善內(nèi)部風(fēng)險控制管理體系

改革內(nèi)部控制模式、建立健全統(tǒng)一高效的風(fēng)險內(nèi)部控制體系，是國有商業(yè)銀行風(fēng)險管理變革的重要內(nèi)容。因此，應(yīng)從以下幾個方面完善風(fēng)險內(nèi)部控制體系。

（1）建立科學(xué)的內(nèi)部控制評價體系，強(qiáng)化內(nèi)部控制監(jiān)督。內(nèi)部控制指標(biāo)體系應(yīng)覆蓋所有涉及風(fēng)險的數(shù)據(jù)和過程記錄，包括經(jīng)營管理類、管理決策類、系統(tǒng)保障類、信息分析類等方面的風(fēng)險評價指標(biāo)，可以分為監(jiān)測性指標(biāo)和監(jiān)控預(yù)警指標(biāo)。在內(nèi)部控制評價的基礎(chǔ)上，應(yīng)借鑒國際標(biāo)準(zhǔn)化組織設(shè)計(jì)的企業(yè)自我評價方法，對評價結(jié)果進(jìn)行內(nèi)部控制評級，并督促分支機(jī)構(gòu)或部門進(jìn)行改進(jìn)。

（2）改善控制環(huán)境。良好的內(nèi)部控制環(huán)境是整個內(nèi)部控制活動的基礎(chǔ)，合適的內(nèi)控管理組織模式是關(guān)鍵。商業(yè)銀行內(nèi)部控制組織機(jī)構(gòu)的設(shè)置應(yīng)遵循相對獨(dú)立、決策和宏觀管理集中統(tǒng)一、控制和實(shí)施操作授權(quán)分管的原則，全面實(shí)施風(fēng)險經(jīng)理制，設(shè)立首席風(fēng)險管理代表、首席風(fēng)險經(jīng)理或風(fēng)險管理代表、風(fēng)險經(jīng)理三級管理架構(gòu)。

2、加強(qiáng)信用風(fēng)險管理，完善信貸管理和貸款風(fēng)險防范系統(tǒng)

完善商業(yè)銀行的信貸管理系統(tǒng)和貸款風(fēng)險防范系統(tǒng)，是預(yù)防商業(yè)銀行風(fēng)險的主要途徑，包含以下幾方面的內(nèi)容。

（1）完善信貸風(fēng)險監(jiān)控機(jī)制。中國商業(yè)銀行可以建立三道監(jiān)控防線：建立一線崗位雙人、雙職、雙責(zé)為基礎(chǔ)的第一道防線；建立相關(guān)部門和崗位之間相互監(jiān)督制約的第二道防線；建立內(nèi)部監(jiān)督部門對各崗位、各部門、各項(xiàng)業(yè)務(wù)監(jiān)督反饋的第三道防線。

（2）建立風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)。一是要正確分析風(fēng)險的來源和構(gòu)成，發(fā)現(xiàn)風(fēng)險要素和風(fēng)險點(diǎn)，分清系統(tǒng)性風(fēng)險和非系統(tǒng)性風(fēng)險、內(nèi)部風(fēng)險和外部風(fēng)險、靜態(tài)風(fēng)險和動態(tài)風(fēng)險、操作風(fēng)險和體制政策性風(fēng)險。二是要正確識別和估計(jì)風(fēng)險，識別每項(xiàng)業(yè)務(wù)活動目標(biāo)所面臨的風(fēng)險，估計(jì)風(fēng)險的概率、頻度、重要性、可能性以及風(fēng)險可能造成的危害。在業(yè)務(wù)開展之前，測定出風(fēng)險指標(biāo)，以便在業(yè)務(wù)發(fā)展過程中對風(fēng)險進(jìn)行跟蹤監(jiān)測。三是針對可能出現(xiàn)的風(fēng)險，設(shè)計(jì)對策。

（3）建立風(fēng)險補(bǔ)償機(jī)制。一是要采取各種保險措施，保護(hù)商業(yè)銀行自有資產(chǎn)和其管理的資金、證券和其他有價值的財(cái)產(chǎn)，使其免受因風(fēng)險事件發(fā)生而遭受損失。二是制定應(yīng)對擠提存款、流動性風(fēng)險、安全保衛(wèi)事件、自然災(zāi)害等的應(yīng)急計(jì)劃和措施。三是建立呆壞賬認(rèn)定和核銷制度，以減輕商業(yè)銀行的經(jīng)營負(fù)擔(dān)。

3、加強(qiáng)流動性風(fēng)險管理，降低流動風(fēng)險

加強(qiáng)我國商業(yè)銀行流動風(fēng)險管理，降低流動風(fēng)險，是我國商業(yè)銀行實(shí)施整體風(fēng)險管理體系的重要一環(huán)，主要可從以下幾個方面展開。

（1）建立分層次的準(zhǔn)備金資產(chǎn)。所謂建立分層次的準(zhǔn)備金資產(chǎn)，就是在資金配置中，通過適當(dāng)?shù)匕才乓恍┑谝粶?zhǔn)備金資產(chǎn)和第二準(zhǔn)備金資產(chǎn)，來滿足和維持商業(yè)銀行的流動性供給。第一準(zhǔn)備金資產(chǎn)也稱為現(xiàn)金資產(chǎn)或現(xiàn)金性資產(chǎn)，它是商業(yè)銀行資產(chǎn)中流動性最強(qiáng)的資產(chǎn)，因?yàn)樗淖儸F(xiàn)不僅速度快，而且一般不受損失。第二準(zhǔn)備金資產(chǎn)是滿足和維持資產(chǎn)的流動性的一道防線，其主要功能是補(bǔ)充第一道防線的不足，包括短期的貸款、短期的投資和短期的票據(jù)。

（2）通過借入款方式購買資金。通過臨時性借款方式籌集資金來增加供給，可滿足和維持所面臨的流動性需求。自1999年1月3日始，我國已經(jīng)形成全國聯(lián)網(wǎng)的統(tǒng)一的同業(yè)拆借市場及利率，具有良好信譽(yù)的商業(yè)銀行可以較為方便地在同業(yè)拆借市場上獲得同業(yè)資金。同業(yè)拆入的資金具有無須擔(dān)保、無須繳納法定存款準(zhǔn)備金、方便快捷的優(yōu)點(diǎn)，但一般期限較短，適宜作為彌補(bǔ)短期流動性不足的資金來源方式。

4、加強(qiáng)利率風(fēng)險的控制

加強(qiáng)我國商業(yè)銀行的利率風(fēng)險管理，還應(yīng)該從以下幾個方面進(jìn)行。

（1）完善產(chǎn)品定價體系。利率市場化的目的之一就是讓銀行有權(quán)對金融產(chǎn)品尤其是存貸款進(jìn)行自主定價。其定價手段是否先進(jìn)、定價決策水平的高低、價格競爭如何，將在很大程度上影響銀行的盈利水平和市場競爭力。因此，我國商業(yè)銀行必須掌握科學(xué)的定價方法，建立科學(xué)的存貸定價機(jī)制。

（2）加大利率衍生金融工具創(chuàng)新力度，增加非利息收入。利率市場化后，市場利率變動的不確定性加大了商業(yè)銀行的風(fēng)險，這就需要市場提供較好的風(fēng)險規(guī)避手段。為此，我國商業(yè)銀行必須加大金融工具創(chuàng)新力度，努力發(fā)展避險型金融工具，為商業(yè)銀行提供有效的避險手段。同時商業(yè)銀行應(yīng)靈活選擇并注重避險工具之間的搭配組合，設(shè)法從利率變動中獲取最大收益。

四、結(jié)論

商業(yè)銀行風(fēng)險管理是一項(xiàng)復(fù)雜而艱巨的系統(tǒng)工程，既需要理論的支持，又需要在實(shí)踐中不斷摸索和實(shí)踐。通過對國際商業(yè)銀行風(fēng)險控制的成功經(jīng)驗(yàn)的分析，本文提出了完善國內(nèi)商業(yè)銀行風(fēng)險管理的相關(guān)建議，為今后商業(yè)銀行的風(fēng)險控制提供一個大致的發(fā)展方向和基本思路。然而，由于我國商業(yè)銀行風(fēng)險控制基礎(chǔ)薄弱，建立健全風(fēng)險控制體系不能以偏概全，也不能生搬硬套，必須切實(shí)將科學(xué)的方法、理論與我國現(xiàn)實(shí)結(jié)合，以健全風(fēng)險控制的組織結(jié)構(gòu)和人事制度為手段，以開發(fā)實(shí)用性風(fēng)險度量模型和方法為核心，以先進(jìn)的信息管理系統(tǒng)為平臺，實(shí)現(xiàn)商業(yè)銀行運(yùn)營模式優(yōu)化和風(fēng)險控制水平的綜合提高。最后，由于商業(yè)銀行風(fēng)險控制的復(fù)雜性、系統(tǒng)性和長期性，我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理之路任重道遠(yuǎn)，仍有諸多問題尚待我們深入研究。

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篇（10）

一、風(fēng)險與風(fēng)險管理概述

1．風(fēng)險與風(fēng)險管理的內(nèi)涵

風(fēng)險是在特定的環(huán)境和特定的時間內(nèi)存在的，可以測量的各種損失與人們預(yù)期的差異，具有客觀性、偶然性、相對性、可測性和可控性。風(fēng)險管理是指經(jīng)濟(jì)單位通過對風(fēng)險的認(rèn)識、衡量和分析，以一定成本達(dá)到最大安全保障的辦法。風(fēng)險管理的職能由以下要素組成：(1)任務(wù)確定；(2)風(fēng)險評價；(3)風(fēng)險控制；(4)風(fēng)險融資；(5)計(jì)劃管理。

2．商業(yè)銀行風(fēng)險的分類

根據(jù)國際巴塞爾委員會在1997年9月頒布的《有效銀行監(jiān)管的核心原則》的分類方法，商業(yè)銀行分險可分為以下幾類：

(1)資本不足風(fēng)險——商業(yè)銀行若沒有足夠的資本金抵補(bǔ)風(fēng)險帶來的損失，將引起擠兌風(fēng)潮，甚至導(dǎo)致因資不抵債引起商業(yè)銀行的倒閉。

(2)信用風(fēng)險——借款者不償還貸款或者不按照交易合同履行承諾的風(fēng)險。

(3)流動性風(fēng)險——有市場／產(chǎn)品流動性與現(xiàn)金流／融資兩種形式。

(4)N率風(fēng)險——貨幣市場、資本市場利率的波動通過存款、貸款、拆借等業(yè)務(wù)影響商業(yè)銀行負(fù)債成本和資本收益等造成經(jīng)濟(jì)損失的可能性。

(5)市場風(fēng)險——由于市場價格的變動，銀行的表內(nèi)和表外頭寸會遭受損失的風(fēng)險，其一個具體內(nèi)容是外匯風(fēng)險。

(6)自然與社會風(fēng)險——由于自然因素或個人或團(tuán)體在社會上的行為引起的風(fēng)險，使借款人蒙受經(jīng)濟(jì)損失，以致不能歸還貸款，造成商業(yè)銀行的損失。

(7)操作風(fēng)險——由于制度不健全、管理失誤、控制錯誤、欺詐及人為因素造成的風(fēng)險。包括：交易執(zhí)行風(fēng)險、欺詐和技術(shù)風(fēng)險。

(8)法律風(fēng)險——因法律不完善、不正確的法律意見和文件而造成同預(yù)計(jì)情況相比資產(chǎn)價值下降或負(fù)債加大的風(fēng)險。

(9)聲譽(yù)風(fēng)險——產(chǎn)生于操作上的失誤，違反有關(guān)法規(guī)和其他問題。

3．商業(yè)銀行的風(fēng)險管理戰(zhàn)略

商業(yè)銀行風(fēng)險管理戰(zhàn)略包括風(fēng)險管理戰(zhàn)略和政策的制定，根據(jù)風(fēng)險狀況在機(jī)構(gòu)范圍內(nèi)進(jìn)行合理的資本配置，以及為達(dá)到上述目標(biāo)而構(gòu)建結(jié)構(gòu)化的組織機(jī)制。風(fēng)險管理戰(zhàn)略必須圍繞銀行業(yè)務(wù)緊密開展，即：(1)業(yè)務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略與風(fēng)險管理戰(zhàn)略緊密結(jié)合，以保證銀行的競爭優(yōu)勢和承擔(dān)的風(fēng)險一致；(2)風(fēng)險管理過程的設(shè)計(jì)與業(yè)務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略、風(fēng)險管理組織架構(gòu)、外部市場環(huán)境一致；(3)從風(fēng)險管理角度考核分支機(jī)構(gòu)業(yè)績；(4)提高收益的質(zhì)量和穩(wěn)定性；(5)選擇達(dá)到風(fēng)險管理目標(biāo)需要的恰當(dāng)工具。

二、全面風(fēng)險管理戰(zhàn)略分析

全面風(fēng)險管理，是指對整個銀行內(nèi)各個業(yè)務(wù)層次，各種類型風(fēng)險的通盤管理，這種管理要求將信用風(fēng)險、市場風(fēng)險、操作風(fēng)險等以及包含這些風(fēng)險的各種金融資產(chǎn)與資產(chǎn)組合、承擔(dān)這些風(fēng)險的各個業(yè)務(wù)單位納入到統(tǒng)一的體系中，對各類風(fēng)險依據(jù)統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行測量并加總，且依據(jù)全部業(yè)務(wù)的相關(guān)性對風(fēng)險進(jìn)行控制和管理。一個有效的全面風(fēng)險管理戰(zhàn)略會平衡風(fēng)險管理結(jié)構(gòu)方面和質(zhì)量方面的問題，前者如任務(wù)、職責(zé)、責(zé)任、政策、方法、控制和信息工具；后者如公司哲學(xué)、文化、培訓(xùn)、意識和如何加強(qiáng)有力的行為。基于這一認(rèn)識，全面風(fēng)險管理戰(zhàn)略是策略、程序、基礎(chǔ)設(shè)施和環(huán)境四個方面之間的融合。

1．全面風(fēng)險管理原則

全面風(fēng)險管理戰(zhàn)略的實(shí)施應(yīng)該遵循三項(xiàng)原則，即穩(wěn)健性、系統(tǒng)性、分散與集中相統(tǒng)一。(1)穩(wěn)健性。風(fēng)險管理系統(tǒng)一定要確保透明、可信、及時和可操作才能實(shí)現(xiàn)穩(wěn)健性。(2)系統(tǒng)性。一個有效的風(fēng)險管理框架絕非單純的一個模型就可實(shí)現(xiàn)。它是一個融合了策略、程序、基礎(chǔ)設(shè)施和環(huán)境四方面因素的有機(jī)系統(tǒng)。(3)分散與集中相統(tǒng)一。風(fēng)險的分散管理有利于各相關(guān)部門集中力量將各類風(fēng)險控制好。而風(fēng)險的集中管理則有利于從整體上把握銀行面臨的全部風(fēng)險，從而將風(fēng)險策略與商業(yè)策略統(tǒng)一起來。

2．全面風(fēng)險管理任務(wù)

全面風(fēng)險管理的任務(wù)包括以下六項(xiàng)：(1)把交易策略和風(fēng)險管理策略結(jié)合起來，確保企業(yè)在預(yù)測并分散風(fēng)險方面的優(yōu)勢；(2)建立易于公司組織內(nèi)部的理解、實(shí)施的風(fēng)險管理過程；(3)合理安排人員、組織指導(dǎo)和風(fēng)險行為，提高風(fēng)險管理的水平；(4)對各類風(fēng)險進(jìn)行理性劃分，合理反映公司商業(yè)策略和外部市場環(huán)境所對應(yīng)的風(fēng)險；(5)建立一個透明、可信、及時和可操作的風(fēng)險和行為的衡量系統(tǒng)，實(shí)現(xiàn)個人行為與企業(yè)商業(yè)目標(biāo)和風(fēng)險管理目標(biāo)的統(tǒng)一；(6)創(chuàng)造強(qiáng)化的組織意識并關(guān)注改善受益的質(zhì)量和持續(xù)性，提高風(fēng)險承受的能力。

3．全面風(fēng)險管理方法

全面風(fēng)險管理是通過建立將各種風(fēng)險一體化分析的方法和模型，考慮各種風(fēng)險的相關(guān)性，從整體上去反映風(fēng)險的狀況。例如，巴塞爾協(xié)議對資本充足率的計(jì)算是基于信用風(fēng)險，其后，金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部模型的VAR方法與資本配置又以市場風(fēng)險為基礎(chǔ)，而風(fēng)險分析一體化方法就是通過建立模型，用綜合的方法來對這兩種風(fēng)險和其他所有相關(guān)的風(fēng)險統(tǒng)一分析，使監(jiān)管機(jī)構(gòu)對資本的要求與銀行本身對資本的要求和配置一體化，優(yōu)化銀行風(fēng)險與資本管理。

風(fēng)險分析一體化的方法同時也可以避免單獨(dú)估算各種風(fēng)險的評估程序的不必要的重復(fù)，有助于確保風(fēng)險分析結(jié)果互相一致，可以用來處理包含了種種風(fēng)險的新的混合金融工具。關(guān)于風(fēng)險分析一體化方法，要求對不同的風(fēng)險按照流動性程度排列，既考慮到這些風(fēng)險之間的共同方面，也考慮它們的差異。

4．全面風(fēng)險管理文化

風(fēng)險無處不在，商業(yè)銀行的這種內(nèi)在風(fēng)險特性決定了風(fēng)險管理必須體現(xiàn)為每一個員工的行為，所有銀行工作人員都應(yīng)該具有風(fēng)險管理的意識和自覺。雖然，商業(yè)銀行設(shè)有專門的風(fēng)險管理部門，專司風(fēng)險控制之職。但是，風(fēng)險控制決不僅是風(fēng)險管理部門的事情，各級管理層、各個業(yè)務(wù)部門、每個崗位、每個人在做每項(xiàng)業(yè)務(wù)時都要考慮風(fēng)險因素。董事會是銀行風(fēng)險管理的最高機(jī)構(gòu)，負(fù)責(zé)衡量銀行的總體風(fēng)險敞口，并對風(fēng)險管理承擔(dān)總的、最終的責(zé)任。董事會下設(shè)獨(dú)立于管理層的風(fēng)險管理委員會，通過風(fēng)險管理委員會對銀行風(fēng)險管理的重大事項(xiàng)進(jìn)行判斷和決策，管理層必須執(zhí)行。

三、我國商業(yè)銀行全面風(fēng)險管理戰(zhàn)略的實(shí)施

2004年6月正式通過的《巴塞爾新資本協(xié)議》(以下稱新資本協(xié)議)中貫穿了全面風(fēng)險管理的理念。新資本協(xié)議的核心是鼓勵更多地改善銀行風(fēng)險管理系統(tǒng)，利用先進(jìn)的風(fēng)險管理技術(shù)，正規(guī)化、系統(tǒng)化地進(jìn)行風(fēng)險管理，以此達(dá)到激勵商業(yè)銀行不斷提高風(fēng)險管理水平的目標(biāo)。我國作為發(fā)展中國家暫不執(zhí)行新資本協(xié)議。但從發(fā)展趨勢看，我國商業(yè)銀行轉(zhuǎn)向全面風(fēng)險管理已經(jīng)是必然趨勢。

1．制定實(shí)施全面風(fēng)險管理的戰(zhàn)略規(guī)劃

把握“五創(chuàng)新”的基本原則，制定全面風(fēng)險管理戰(zhàn)略規(guī)劃的：一是金融制度的創(chuàng)新。通過加快國有商業(yè)銀行股份制改造的進(jìn)程，積極創(chuàng)造條件上市，增加銀行資本金，有效地提高和增強(qiáng)風(fēng)險防范能力。二是內(nèi)部管理體制創(chuàng)新。主要通過建立以科學(xué)管理與文化管理相結(jié)合，有效推進(jìn)操作風(fēng)險管理與監(jiān)督的分離，從機(jī)構(gòu)設(shè)置上為操作風(fēng)險管理提供組織保障。三是業(yè)務(wù)流程創(chuàng)新。采用巴塞爾委員會提出的VAR風(fēng)險價值法，識別和度量風(fēng)險，糾正管理過程中出現(xiàn)的偏差，有效增強(qiáng)識別、防范各類風(fēng)險的能力，從而為商業(yè)銀行發(fā)展戰(zhàn)略和經(jīng)營目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)奠定堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。四是科技手段創(chuàng)新。應(yīng)用計(jì)算機(jī)與網(wǎng)絡(luò)技術(shù)，實(shí)現(xiàn)科技手段創(chuàng)新，已成為銀行高效穩(wěn)健運(yùn)轉(zhuǎn)的基礎(chǔ)和融人現(xiàn)代社會的前提。

2．建立風(fēng)險評級模型

在推進(jìn)我國利率市場化進(jìn)程的過程中，由于在企業(yè)財(cái)務(wù)欺詐現(xiàn)象嚴(yán)重、數(shù)據(jù)積累量不足、金融產(chǎn)品發(fā)展不充分、區(qū)域風(fēng)險差別顯著、道德風(fēng)險異常嚴(yán)重等因素影響下，許多數(shù)學(xué)模型一時在我國銀行業(yè)風(fēng)險管理中還難以發(fā)揮其功效。如何深刻理解中國的金融風(fēng)險，建立起有效的風(fēng)險評級模型，這里重要的一點(diǎn)就是要在學(xué)習(xí)借鑒國外模型的理論基礎(chǔ)、方法論和設(shè)計(jì)結(jié)構(gòu)的基礎(chǔ)上，緊密結(jié)合本國銀行系統(tǒng)的業(yè)務(wù)特點(diǎn)和管理現(xiàn)狀，研究設(shè)計(jì)自己的模型框架和參數(shù)體系，為建立風(fēng)險管理預(yù)警系統(tǒng)奠定基礎(chǔ)。

3．完善內(nèi)控機(jī)制

加強(qiáng)操作風(fēng)險管理必須從建立完善的內(nèi)控機(jī)制人手。在內(nèi)控體系設(shè)計(jì)思路上，我國商業(yè)銀行應(yīng)充分體現(xiàn)“過程方法”的原則，即不再以傳統(tǒng)的風(fēng)險分類為管理對象，而是以過程為控制對象，在業(yè)務(wù)和管理過程中控制風(fēng)險。在對風(fēng)險的控制上，針對絕大部分風(fēng)險是由人為因素造成的情況，將控制的重點(diǎn)放在操作風(fēng)險上，研究人事風(fēng)險控制的方法與策略，并通過建立和完善人事考核激勵約束機(jī)制，把操作風(fēng)險和風(fēng)險管理職責(zé)，落實(shí)到機(jī)構(gòu)、部門和個人。

4．建立全面風(fēng)險管理預(yù)警系統(tǒng)